Сущность финансов. Понятие финансов, предпосылки их возникновения и этапы развития

Возникновение финансов и термина «финансы»

История возникновения и развития термина «финансы»

По вопросу происхождения термина «финансы» существуют разные точки зрения. Одни авторы утверждают, что этот термин возник в XIII - XV вв. в торговых городах Италии, а в дальнейшем получил международное распространение и стал употребляться как понятие, связанное с системой денежных отношений между населением и государством .

Термин «финансы» происходит от латинского слова finarе - платить; произведенного от finis - срок платежа, конец, окончание, финиш.

В древнем мире и средние века термин finis применялся в денежных отношениях, возникающих между государством (в лице короля, судей) и населением. Он выражал окончательный расчёт, т.е. означал завершение денежного платежа. Лица, уплатившие взносы в пользу судьи, короля или различных государственных органов, получали на руки документ, называемый finе. Впоследствии от названия этого документа произошел термин financia, который на латинском языке означал денежный платёж.

В Германии слово finanz употреблялось для обозначения хитрости, коварства, а в применении к государственному хозяйству под finanz разумели искусство собрать побольше денег.

В XVI веке во Франции латинский термин financia превращается во французский термин finance, означающий доход, наличность. Этот термин используется для определения совокупности публичных (государственных) доходов и расходов и постепенно трансформируется в современное понятие финансов .

Таким образом, данный термин отражал, во-первых, денежные отношения между двумя субъектами, т.е. деньги выступали материальной основой существования и функционирования финансов (где нет денег, не может быть и финансов); во-вторых, субъекты обладали разными правами в процессе этих отношений: один из них (государство) обладал особыми полномочиями; в-третьих, в процессе этих отношений формировался общегосударственный фонд денежных средств - бюджет (следовательно, можно сказать, что эти отношения носили фондовый характер); в-четвертых, регулярное поступление средств в бюджет не могло быть обеспечено без придания налогам, сборам и другим платежам государственно-принудительного характера, что достигалось посредством правовой нормотворческой деятельности государства, создания соответствующего фискального аппарата.

Исходя из вышесказанного, можно сформулировать общее определение финансов.

Финансы - это совокупность денежных отношений, организованных государством, в процессе которых осуществляется формирование и использование общегосударственных фондов денежных средств для осуществления экономических, социальных и политических задач .

Финансы - это не деньги, а денежные отношения. Хотя без денег финансы существовать не могут: деньги - материальная основа существования и функционирования финансов. Но не все денежные отношения являются финансами, а только те, где одним из субъектов выступает государство .

В толковом словаре В. Даля определение финансов дано следующим образом:

Финансы - это "все, что относится до прихода и расхода государства" . В разных вариациях толкование финансов как совокупности доходов и расходов государства превалирует в специальной науке, не говоря о прочих публикациях дореволюционной России.

Следует отметить, что представление о финансах, сущности финансовых отношений видоизменялось. Трансформация взглядов на экономическую категорию финансов с конца XVII до конца XX в. достаточно емко дана в работе С. Витте. Он пишет: «… с конца XVII века… под словом «финансы»… стали понимать всю совокупность государственного имущества и вообще состояние всего государственного хозяйства. В смысле всей совокупности материальных средств, имеющихся в распоряжении государства - его доходов, расходов и долгов, - понимается это слово и теперь. Таким образом, точнее науку о финансах можно определить как науку о способах наилучшего удовлетворения материальных потребностей государства» .

Отсюда ясно, какое важное значение должны играть в государственной жизни финансы. Без них государственная деятельность немыслима. Финансы являются для государства необходимым средством для выполнения его задач, и без финансов мы не можем представить себе никакого общественного организма.

Каковы предпосылки возникновения финансов? Ведь человечество задолго до этого имело деньги, товарно-денежные отношения, государственное устройство. Почему только в средние века возникли данное явление и термин, отражающий его?

Первая предпосылка . Именно в Центральной Европе в результате первых буржуазных революций хотя и сохранились монархические режимы, но власть монархов была значительно урезана и самое главное - произошло отторжение главы государства (монарха) от казны. Возник общегосударственный фонд денежных средств - бюджет, которым глава государства не мог единолично пользоваться.

Вторая предпосылка . Формирование и использование бюджета стало носить системный характер, то есть возникли системы государственных доходов и расходов с определенным составом, структурой и законодательным закреплением. Примечательно, что основные группы расходной части бюджета практически не изменялись в течение многих столетий. Уже тогда были обозначены четыре направления расходов: на военные цели, управление, экономику, социальные нужды. В России последнее направление возникло в конце XIX века.

Третья предпосылка . Налоги в денежной форме приобрели преимущественный характер, тогда как ранее доходы государства формировались главным образом за счет натуральных податей и трудовых повинностей .

Развитие финансов и финансовых отношений неразрывно связано с развитием и становлением государств. Ведь финансы представляют собой отношения по накоплению и распределению и последующему перераспределению национального богатства, причем перераспределение необходимо именно для осуществления функций государства.

С широким развитием рыночных отношений финансовые отношения становятся более многообразными. В частности, устраняется их единственная связь с казной и прихотями монарха, короля или шаха. Развиваются и совершенствуются денежные отношения, некоторые натуральные повинности и оброки заменяются более прогрессивной формой налогообложения - денежной.

Совершенствуются и развиваются функции государства: помимо содержания двора и придворных хозяйств, а также армии и полиции, государство становится активным проводником экономических интересов крупных торговцев и производителей, финансируя колониальные захваты и политику протекционизма. Появляется и развивается контрольная функция финансов: хорошо известен один из лозунгов американской революции "Нет налогообложения без представителя", который связан с желанием жителей США - тогда поданных Великобритании - участвовать в определении направлений и объемов расходования налоговых поступлений в бюджет.

Дальнейшее развитие финансовых отношений связано с демократизацией общества. В большинстве государств укрепляется парламентская (представительная) власть, зарождается политика социальной стабильности, что подразумевает необходимость перераспределения средств в пользу наиболее бедных слоев, установления социальный гарантий в виде пособий и пенсий (родоначальником пенсионного и вообще социального обеспечения был Бисмарк), внедрения специальных государственных программ по социальной защите и поддержке (медицина, образование, обеспечение занятости и т.д.).

Особенно быстрые преобразования в данной области принес с собой ХХ век; в течение первой трети совокупность разнообразных финансовых отношений складывается в финансовую систему в том виде, в котором она существует и поныне.

Таким образом, совершенствование финансов неразрывно связано с развитием общества: чем сложнее и выше уровень отношений между людьми, тем более совершенной структурой обладают финансы. Они поэтому вообще неотделимы от человека, поскольку представляют собой распределение и перераспределение созданных человеком богатств.

Финансы являются исторически сформированной, сложной и многогранной экономической категорией. Термин финансы происходит от латинского “finantia”, что в переводе обозначает платеж. Впервые он был применен на практике в Италии в ХІІІ веке. В частности во Флоренции, Венеции, Генуе, где была хорошо развита торговля, денежные расчеты и банковское дело. Одним словом обозначены платежи и взносы, которые производились в пользу государства.
В науку термин финансы ввел французский профессор Ж. Боден в 1577 году в труде «Шесть книг о республике».
На ранних стадиях развития государства не существовало разногласий между ресурсами государства и ресурсами ее главы: монархи распоряжались средствами государства как своей собственностью.
С выделением государственной казны и полным отделением ее от собственности монарха (XVI-XVII вв.) возникли понятия государственных финансов, государственного бюджета и государственного кредита. Налогоплательщики постепенно признавали за государством право взимания налогов, по мере того как государство со своей стороны, начинало предоставлять услуги населению и производить эффективную финансовую политику.
С развитием государственного строя резко возросли расходы на международные взаимоотношения, оборону, охрану окружающей среды, социальную сферу, расходы на вмешательство государства в экономику и т.д.
Значительные размеры расходов вызывали необходимость увеличения налогов – главного финансового метода мобилизации ресурсов в государственный и местные бюджеты.
В условиях командно-административной системы термин «финансы» в значительной мере был связан с системой доходов и расходов государства.
Главным концептуальным ядром определения финансов в такой системе был доминант отношений. Именно отношения в таких вариациях: экономические, денежные, общественные, производственные, специфические – подчеркивали стержень понимания категории финансов.
Чтобы обеспечить определенность понятия в современной западной литературе термин финансы в понимании специальной самостоятельной научной дисциплины, которая касается денежных средств и доходно-расходной деятельности государства, употребляется в уточненном варианте – государственные финансы; во всех других случаях употребляется более широкий термин финансы.

2. Необходимость и содержание финансов, их назначение и основные признаки
Основными экономическими категориями товарного производства, которые имеют стоимостную форму, являются деньги, цена, заработная плата, прибыль, кредит, финансы. Эти категории действуют в системе экономических отношений, связанных с движением денег.
Финансы являются одной из важнейших экономических категорий, которая отображает экономические отношения в процессе создания и использования денежных средств.
Условием функционирования финансов является наличие денег, а причиной появления финансов служит потребность субъектов хозяйствования и государства в ресурсах, которые обеспечивают их деятельность.
Финансы выполняют свою роль в обществе с помощью форм и методов создания и использования финансовых ресурсов наряду с другими экономическими категориями, они связаны между собой, и в то же время каждая выражает специфические, присущие лишь ей стороны экономических отношений.
Финансы существенно отличаются от других экономических категорий своим назначением, характером возникновения, становления и развития.
Финансы – неотъемлемая часть денежных отношений, поэтому их роль и значение зависят от того, какое место денежные отношения занимают в экономических отношениях. Тем не менее, не любые денежные отношения выражают финансовые. Финансы отличаются от денег, как по содержанию, так и по функциям, которые они выполняют.
Если деньги – это особый товар, в котором выражается стоимость всех других товаров, то финансы – это определенные экономические отношения, которые осуществляются с помощью денег. Финансы выступают как экономический инструмент распределения и перераспределения валового внутреннего продукта и национального дохода, как орудия контроля за образованием и использованием фондов денежных средств. Главное их назначение в том, чтобы путем образования денежных фондов обеспечить не только потребности государства и предприятий в денежных средствах, но и контроль за использованием финансовых ресурсов.
Основные признаки финансов:
Денежная форма выражения связана с движением денежных потоков от одного субъекта к другому. Инструментом финансовых отношений выступают деньги. Область финансов, охваченная системой денежных отношений между такими экономическими субъектами, как государство, предприятие, население.
Обменно-распределительный характер. В сфере распределения и перераспределения доходов и накоплений совокупность денежных отношений принадлежит финансам. Как категория финансы являются экономическими отношениями, которые возникают на основе одностороннего, прямого, безвозмездного движения стоимости в процессе его перераспределения путем образования и использования денежных фондов. Обмен – это самостоятельная, отличная от финансов сфера экономических отношений, которой присуще двустороннее движение стоимости. Но в отношениях распределения можно увидеть элементы обмена и наоборот.
Формирование доходов и осуществление расходов. Доходы и расходы являются исходными финансовыми категориями. Доходы одного из субъектов всегда являются расходами другого.

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

Заключение

Список использованной литературы

Введение

Финансы - категория историческая, так как имеет стадии возникновения и развития. Финансы возникли в условиях регулярного товарно-денежного обращения в связи с развитием государства и изменялись вместе с ним. Историческими условиями возникновения финансов являются:

1) товарное производство;

2) опосредование товарного производства денежными отношениями;

3) наличие первичного распределения созданного общественного продукта и его составной части - прибыли.

Исторический характер финансов как объективной финансовой категории, прежде всего, подтверждает тот факт, что ее основные сущностные характеристики не могут кардинально меняться со сменой общественно-экономической формации. Независимо от общественной формации, финансы имеют всегда одну и ту же цель - выработку эффективной системы формирования и использования фондов и доходов, обеспечивающих расширенное воспроизводство и выполнение государством своих функций. финансы финансовый государство отношения

В формировании финансовых отношений можно выделить стадии:

1) период возникновения финансовых отношений вообще;

2) появление государственных финансов.

Период возникновения финансовых отношений вообще связан с началом товарно-денежных отношений и развитием процесса первичного распределения стоимости общественного продукта: возмещалась стоимость израсходованных средств производства, выплачивалась заработная плата работникам и получался прибавочный продукт. Именно создание прибавочного продукта в сфере производства и последующее его перераспределение лежит в основе финансовых отношений. Обычный воспроизводственный процесс может обеспечиваться только в результате первичного распределения прибавочного продукта и направления его на восполнение израсходованной части средств производства и стоимости рабочей силы. Такой кругооборот фондов в состоянии осуществляться без участия государства. Таким образом, прибавочный продукт, а не государство, служит основой и началом возникновения финансов.

1. Зарождение финансовой науки

Термин «финансы» происходит от средневековых латинских слов finare, finatio, finantia, finantia pecunaria, употреблявшихся в средние века в смысле обязательной уплаты любой денежной суммы. В денежных отношениях, складывавшихся между населением и государством в лице судьи, князя или короля, слово «финансы» означало завершение платежа, окончательный расчет. Впервые в этом значении финансы употреблялись еще в XIII-XV веках в Италии. Но уже в XVI веке во Франции термин «финансы» имел более широкий смысл, означая совокупность доходов и расходов. Несколько позднее появился термин «публичные финансы», который определял совокупность государственных доходов и расходов. В дальнейшем термин «финансы» получил международное признание и сейчас используется для обозначения отношений, связанных с формированием, распределением и использованием денежных фондов.

От латинского слова fiskus произошел термин «фиск» (казна) - так изначально называли платежную корзину, в которую ссыпались деньги и ценности, полученные государством от населения в качестве налога. Позже его значение расширилось и стало обозначать денежные и материальные ценности, которыми располагает государство.

Возникновение государственных финансов является этапом перераспределительного процесса с участием уже созданного в общественном производстве прибавочного продукта. С появлением государства возникла такая финансовая категория, как налоги. По мере развития государства и товарно-денежного хозяйства формировались группы более сложных категорий - государственные доходы и расходы, а на их основе - государственный бюджет, страхование, государственный кредит. Финансовые отношения в этих звеньях финансовой системы приняли характер перераспределения созданного в сфере производства прибавочного продукта. Они являются производными и зависимыми по отношению к финансам сферы материального производства.

Вместе с развитием общества происходило развитие финансовых отношений. В обществе с преобладанием натуральных отношений перераспределительные процессы носили характер натуральных налогов и различного рода личных повинностей. Таким образом, в натуральном хозяйстве ни одна из стадий движения товара в современном представлении не являлась финансовой. Только с возникновением денег производство и движение общественного продукта стали опосредоваться денежными отношениями, а перераспределительные процессы стали носить преимущественно денежный характер.

Однако деньги вообще не раскрывают сущности финансов и их функции, поскольку деньгам как экономической категории присущи свои специфические функции. При этом важно уяснить отличие экономической категории «финансы» от категории «деньги». Так, финансы отличаются от денег прежде всего по своему содержанию. Если деньги - это всеобщий эквивалент для измерения затрат труда, то финансы - это экономические отношения, связанные с распределением и перераспределением валового внутреннего продукта (ВВП) с целью формирования денежных фондов, финансовых ресурсов. Таким образом, финансы являются вторичной, т.е. производной, категорией от денег.

Наука о финансах - это учение о специфических производственных отношениях, вызванных развитием товарно-денежных отношений и существованием государства. Можно выделить две крупные стадии, характерные для становления и развития науки о финансах. Первая, начавшаяся во времена Римской империи и закончившаяся в середине XX в., нашла свое теоретическое оформление в так называемой классической теории финансов. На смену этой стадии пришла вторая, логику которой выражает неоклассическая теория финансов. Суть классической теории состоит в доминанте государства в финансах; суть неоклассической - в доминанте финансов частного сектора.

Ввиду исключительной продолжительности первой стадии принято выделять в ней отдельные периоды (по К. Рау): ненаучное состояние, переход к научной обработке и научный (рациональный) период.

Период ненаучного состояния был самым продолжительным - историки финансовой науки относят начало этого периода ко времени Древней Греции и Рима. В те времена государство рассматривалось в части аккумулирования средств на общественные нужды как обыкновенное частное лицо. Доходы государства складывались из нескольких источников, основным из которых была плата за пользование государственными землями, рудниками, рынками, пристанями и т.п. Направления расходования государственных средств также не отличалось большим разнообразием. В то время не было нужды в сложной финансовой системе, так как виды и направления государственных расходов были весьма немногочисленными.

В средние века каких-либо значимых систематизированных разработок по финансовой тематике все еще не было, тем не менее, именно конец средневековья рассматривается учеными как начало второго периода развития финансовой науки - перехода к научной разработке.

Значительный вклад в систематизацию знаний о финансах был сделан итальянскими учеными, а по мнению известного петербургского ученого А.И. Буковецкого, именно в городах Верхней Италии в XV в. произошло собственно зарождение финансовой науки. Это были годы раннего меркантилизма, открывшего эпоху первоначального накопления капитала. Основная идея этого течения выражалась в активном вмешательстве государства в хозяйственную жизнь. Вопросами систематизации знаний в области финансов занимались такие видные ученые, как Д.Карафа (? - 1487), Н.Макиавелли (1480 - 1540), Дж. Ботеро (1540 - 1617) и др.

В начавшемся периоде перехода к научной обработке труды итальянских ученых дали импульс к проявлению аналогичных научных работ и в других странах Европы. Французский ученый Ж.Боден (1530 -1596) впервые осуществил систематизацию финансов, выделив семь основных источников государственных доходов: домены, воинскую добычу, подарки друзей, дань союзников, торговлю, пошлины с ввоза и вывоза, налоги с подданных. Многие ученые считают, что именно Ж.Боден в 1755 г. ввел в обращение термин «финансы».

Английский философ и экономист Т.Гоббс (1588 - 1679) активно пропагандировал идею косвенного налогообложения, У.Петти (1623 - 1687) разрабатывал идею о стимулировании развития хозяйственной жизни путем разумной налоговой политики, Дж.Локк (1632 -1704) предлагал заменить все налоги одним - поземельным.

XVIII в. считается переломным в плане становления и укрепления науки о финансах - именно второй половиной XVIII в. многие ученые датируют появление систематизированной финансовой науки как самостоятельного направления. В эти годы начался научный, или рациональный, период в ее развитии.

Первыми представителями систематизированной финансовой науки стали немецкие ученые Й. Юсти и И. Зонненфельс, которые были представителями камеральных наук. Камеральными являлись науки, имевшие отношение к государственной казне: сельское хозяйство, горное дело и др. Й. Юсти (1720 - 1771) впервые предложил определенные правила для разработки налоговой политики, которые в дальнейшем развил английский экономист А. Смит:

-- налоги не должны вредить человеческой свободе и промышленности;

-- налоги должны быть справедливы и равномерны;

-- налоги должны иметь основательные поводы;

-- не должно быть много касс и много служащих по взиманию налогов.

Й.Зонненфельс (1732 - 1817) трактовал финансовую науку как собрание правил для взимания государственных доходов наиболее выгодным способом. Зонненфельс особо обращал внимание на умеренность сборов с подданных.

Во второй половине XIX в. произошло окончательное оформление классической теории финансов, представлявшей собой свод административных и хозяйственных знаний по ведению финансов государства и публичных союзов. В основе этих знаний - систематизация и развитие методов добывания и расходования необходимых средств. Профессор Павийского университета (Италия) так определял тогда финансы: «Финансовая наука есть теория государственного имущества. Она обучает лучшим правилам, по которым следует составлять его, управлять и пользоваться им». Следует обратить внимание на две особенности сформировавшейся финансовой науки. Во-первых, финансы однозначно трактовались как средства государства, правда, в дальнейшем их приложение расширили - под финансами стали понимать средства, принадлежащие публичным союзам (муниципалитетам, графствам, землям, общинам). Во-вторых, финансы не сводились только к денежным средствам - под финансами понимались любые средства государства, полученные в виде денег, материалов, услуг.

Период становления и развития классической теории финансов, продолжавшийся почти двести лет, закончился в середине XX в. По мере развития рыночных отношений роль государства и публичных союзов в экономике снижается. Развитие и интернационализация рынков капитала, повышение роли транснациональных корпораций, процессы концентрации в области производства, усиление значимости финансового ресурса как основополагающего в системе ресурсного обеспечения любого бизнеса привели в середине XX в. к необходимости теоретического переосмысления роли финансов на уровне основной системообразующей ячейки любой экономической системы, т.е. на уровне хозяйствующего субъекта.

Именно в это время получает свое оформление неоклассическая теория финансов, суть которой состоит в теоретическом осмыслении и обосновании роли и механизмов взаимодействия рынков капитала и крупнейших национальных и транснациональных корпораций в международных и национальных финансовых отношениях.

С определенной долей условности можно утверждать, что неоклассическая теория финансов базируется на четырех исходных тезисах:

-- экономическая мощь государства, а значит, и устойчивость его финансовой системы в значительной степени определяются экономической мощью частного сектора, ядро которого составляют крупные корпорации;

-- вмешательство государства в деятельность частного сектора минимально;

-- из доступных источников финансирования, определяющих возможности развития крупных корпораций, основными являются прибыль и рынки капитала;

-- интернационализация рынков капитала, товаров, труда приводит к интеграции государств.

В наиболее общем виде неоклассическую теорию финансов можно определить как систему знаний об организации и управлении финансовой триадой: ресурсы, отношения, рынки.

Из многих новаций, разработанных в финансовой науке в XX в., ключевыми направлениями явились: теория полезности, теория арбитражного ценообразования, теория портфеля и модель ценообразования на рынке финансовых активов, теория структуры капитала, теория предпочтений ситуаций во времени. Важно отметить, что ядром неоклассической теории финансов является систематизация знаний о принципах функционирования, инструментах финансовых рынков с позиций интересов участников рынков.

Решающий вклад в развитие теории финансов был сделан Г. Марковицем, разработавшим в начале 1950-х годов основы теории портфеля, в которой он изложил методологию принятия решений в области инвестирования в финансовые активы и предложил соответствующие финансовые инструменты.

Дальнейшее развитие этот раздел теории финансов получил в исследованиях Ф. Модильяни, М. Миллера, посвященных ценообразованию ценных бумаг, разработке концепции эффективности рынка капитала, созданию моделей оценки риска и доходности и их эмпирическому подтверждению, разработке новых финансовых инструментов. Ключевой является научная работа этих ученых, посвященная структуре капитала (1958 г.).

Во второй половине XX в. усилиями таких видных ученых, как Ф. Блэк, Дж. Линтнер, Н. Мосин, М. Скоулз, Дж. Трейнор, Ю. Фама, Дж. Хиршлифер сформировалось новое направление в финансовой науке, отвечавшей на два вопроса: «откуда взять и куда вложить финансовые ресурсы?». Это направление в дальнейшем получило название финансового менеджмента, значительный вклад в развитие которого внесли представители англо-американской школы Т. Коуплэнд, Дж. Уэстон, Р. Брейли, С. Майерс, С. Росс, Ю. Бригхем.

Финансовая наука выработала и применяет различные способы и приемы познания денежно-финансовых отношений. К ним относятся: статистическое наблюдение, анализ и синтез, индукция и дедукция, системный подход, моделирование процессов, постановка экспериментов, обобщение опыта.

Финансы в эпоху свободной конкуренции приобрели качественно новые по сравнению с предыдущими эпохами закономерности: усилилась необходимость осуществления государством экономической функции, связанной с перераспределением ресурсов, направлением их на обеспечение наиболее эффективной структуры общественного производства и развитием непроизводственной сферы. Новые условия функционирования экономических систем требуют от финансовой науки теоретического обоснования происходящих процессов и разработки перспективных направлений развития цивилизации.

2. История развития финансовой науки: Классическая и неоклассическая теории

Можно выделить две крупные стадии, характерные для становления и развития науки о финансах. Первая, начавшаяся во времена Римской империи и закончившаяся в середине XX в., нашла свое теоретическое оформление в так называемой классической теории финансов . На смену этой стадии пришла вторая, логику которой выражает неоклассическая теория финансов . Суть первой теории состоит в доминанте государства в финансах; суть второй теории -- в доминанте финансов частного сектора (точнее, речь здесь идет преимущественно о финансах с позиции крупных компаний и рынков капитала).

Ввиду исключительной продолжительности первой стадии принято выделять в ней отдельные периоды. Один из ведущих теоретиков финансовой науки XIX в., профессор Гейдельбергского университета К. Pay (1792-1870) выделил три периода в ее развитии: ненаучное состояние, переход к научной обработке, научный (рациональный) период.

Период ненаучного состояния был самым продолжительным -- историки финансовой науки относят начало этого периода ко временам Древней Греции и Рима. В те годы господствовал патриархальный взгляд, согласно которому государство рассматривалось в части аккумулирования средств на общественные нужды как обыкновенное частное лицо. Доходы государства складывались из нескольких источников, основным из которых была плата за пользование государственными землями, рудниками, рынками, пристанями и т. п. Направления расходования государственных средств также не отличались большим разнообразием. В.то время не было нужды в сложной финансовой системе, так как виды и направления государственных расходов были весьма немногочисленными.

В средние века каких-либо значимых систематизированных разработок по финансовой тематике все еще не было, тем не менее именно конец средневековья рассматривается многими учеными как начало второго периода развития финансовой науки -- перехода к научной обработке.

Значительный вклад в систематизацию знаний о финансах был сделан итальянскими учеными; более того, по мнению известного петербургского ученого А. И. Буковсцкого, именно в городах Верхней Италии в XV в. произошло собственно зарождение финансовой науки [Буковсцкпй, с. 152]. Так, вопросами систематизации знаний в области финансов занимались такие видные ученые, как Д. Карафа (7-1487), Н. Макиавелли (1480-1540), Дж. Ботеро (1540-1617) и другие.

Это были годы раннего меркантилизма, открывшего эпоху первоначального накопления капитала. Основная идея этого течения выражалась в активном вмешательстве государства в хозяйственную жизнь.

Труды итальянских ученых дали толчок к появлению подобных работ и в других странах. Впервые определенную систематизацию финансов выполнил французский ученый Ж. Боден (1530--1596), выделивший семь основных источников государственных доходов: домены, воинская добыча, подарки друзей, дань союзников, торговля, пошлины с ввоза и вывоза, налоги с подданных. Английский философ п экономист Т. Гоббс (1588--1679) активно пропагандировал идею косвенного налогообложения, У. Петти (1623--1687) разрабатывал идею о стимулировании развития хозяйственной жизни путем разумной налоговой политики, Дж. Локк (1632-1704) предлагал заменить все налоги одним -- поземельным.

Несмотря на бурное развитие способов и методов пополнения государственной казны, имевшее место к началу XVII века во многих феодальных государствах, наука о финансах еще не стала общепризнанной. Более того, один из величайших мыслителей того периода, Н. Макиавелли, выражая сомнение в самой возможности существования финансовой науки, аргументировал свою позицию тем, что подобной науке следовало бы иметь какие-нибудь неопровержимые истины, положения, но поскольку нх нет, а все сводится лишь к известному навыку и ловкости в обирании граждан, то нет и самой науки. По меткому выражению В. А. Лебедева, теория финансов средневековья сводилась к следующему несложному положению: «бери, где можно н как можно больше» (Лебедев, с. 28].

XVIII в. вообще считается переломным в плане становления и Укрепления науки о финансах -- именно второй половиной XVIII в. многие ученые датируют появление систематизированной финансовой науки как самостоятельного направления. В эти годы как раз и начался так называемый научный, или рациональный, период в ее развитии. Хотя толчок этому был дан работами физиократов, первые представители систематизированной финансовой науки немецкие ученые Й. Юсти (1720-1771) и Й. Зонненфельс (1732-1817) были специалистами в области камеральных наук. К камеральным относили науки, имевшие отношение к государственной казне, т. е. извлечению доходов для нужд государства: сельское хозяйство, горное дело и др. Финансовая -наука входила в этот перечень, поскольку аккумулировала общие сведения о способах получения доходов для нужд государства.

В своей работе *System der Finanzwesens* (1766) Юсти рассматривал сущность финансовой науки в более широком аспекте, поскольку привел в ней учения о доходах государства, его расходах, об управлении камеральными делами, о кредите. Именно Юсти впервые предложил определенные правила для разработки налоговой политики (в дальнейшем большую известность получат правила, сформулированные А. Смитом): (1) налоги не должны вредить человеческой свободе и промышленности; (2) налоги должны быть справедливы и равномерны; (3) налоги должны иметь основательные поводы; (4) не должно быть очень много касс и много служащих по взиманию налогов.

Заслуга Юсти и в том, что в отличие от большинства камералистов он уделял существенное внимание не только пополнению казны, но и государственным расходам и предлагал следующее руководящее правило: расходы должны сообразовываться с доходами и всем имуществом, а также приносить обоюдное благо для государя и его подданных.

С работой Юсти перекликается работа Зонненфельса «Grundsatze der Polizei, Handlung und Finanz* (1765), трактовавшего финансовую науку как собрание правил для взимания государственных доходов наиболее выгодным способом. Зонненфельс особо обращал внимание на умеренность сборов с подданных, кроме того, в отличие от Юсти, который отдавал предпочтение доменным доходам, нежели налогам, он ратовал за налоги, считая их нормальным источником доходов государства.

В дальнейшем работа в оформлении нового научного направления значительно интенсифицировалась -- уже к концу XIX в. главным образом усилиями представителей немецкой экономической школы сложилось вполне однозначное толкование термина - «финансы» и сформировалась структура одноименного научного направления.

Произошло окончательное оформление так называемой классической теории финансов, представлявшей собой свод административных и хозяйственных знаний по ведению финансов государства и публичных союзов; в основе этих знаний -- систематизация и развитие методов добывания и расходования необходимых средств.

Одно из наиболее коротких и емких определений этого направления дал профессор Павнйского университета (Северная Италия) Л. Косса, труды которого в области финансов были весьма популярны в Европе в конце XIX --начале XX в.: «Финансовая наука --есть теория государственного имущества. Она обучает лучшим правилам, по которым следует составлять его, управлять и пользоваться им».

Следует обратить внимание на две особенности сформировавшейся финансовой науки. Во-первых, финансы однозначно трактовались как средства государства; в дальнейшем сферу их приложения расширили - пол финансами стали понимать средства, принадлежащих публичным союзам (муниципалитетам, графствам, землям, общинам и др.). Во-вторых, финансы не сводились только к денежным средствам; под финансами понимались любые средства государства, полученные в виде денег, материалов, услуг.

Период становления и развития классической теории финансов, продолжавшийся почти двести лет, закончился в середине XX в. Накануне Второй мировой войны и сразу же после нее ситуация в мировой экономике начинает резко меняться -- по мере развития рыночных отношений роль государства и публичных союзов в экономике снижается. Развитие и интернационализация рынков капитала, повышение роли транснациональных корпораций, процессы концентрации в области производства, усиление значимости финансового ресурса как основополагающего в системе ресурсного обеспечения любого бизнеса Привели в середине XX в. к необходимости теоретического осмысления роли финансов на уровне основной системообразующей ячейки любой экономической системы, т. е. на уровне хозяйствующего субъекта. Усилиями представителей англо-американской финансовой школы теория финансов получила абсолютно новое наполнение по сравнению с изложенными выше взглядами ученых XVIII - X I X вв.

Сороковые и пятидесятые годы XX в. можно назвать началом принципиально новой стадии в развитии финансовой науки в трактовке ее логики и содержания; именно в эти годы получает свое оформление неоклассическая теория финансов, суть которой состоит о теоретическом осмыслении и обосновании роли и механизмов взаимодействия рынков капитала и крупнейших национальных и транснациональных корпораций в международных и национальных финансовых отношениях.

С определенной долей условности можно утверждать, что неоклассическая теория финансов базируется на четырех исходных тезисах (посылах):

* экономическая мощь государства, а значит, и устойчивость его финансовой системы в значительной степени определяются экономической мощью частного сектора, ядро которого составляют крупные корпорации;

* вмешательство государства в деятельность частного сектора минимизируется;

* из доступных источников финансирования, определяющих возможности развития крупных корпораций, основными являются прибыль и рынки капитала;

* интернационализация рынков капитала, товаров, труда приводит к тому, что общей тенденцией развития финансовых систем отдельных стран является стремление к интеграции.

Все эти тезисы с очевидностью находят подтверждение в современном состоянии н тенденциях развития глобальной финансовой системы. Так, в отношении последнего тезиса помимо примера с созданием европейской денежной единицы евро можно привести и такой менее известный, но весьма значимый факт, как принятие в 2000 г. базового набора стандартов бухгалтерского учета и представления отчетности, которому будут следовать все фондовые биржи мира; иными словами, эти стандарты будут использоваться вместо национальных при подготовке отчетности в том случае, если компания намеревается попасть в листинг солидной фондовой биржи.

В наиболее общем виде неоклассическую теорию финансов можно определить как систему знаний об организации и управлении финансовой триадой: ресурсы, отношения, рынки. Ключевыми разделами, послужившими основой формирования этой науки и (или) вошедшими в нес составными частями, явились: теория полезности (utility theory), теория арбитражного ценообразования (arbitrage pricing theory), теория структуры капитала (theory о/ capital stmcture), теория портфеля и модель ценообразования на рынке финансовых активов ^portfolio theory and capital asset pricing model), теория ценообразования на рынке опционов (option pricing theory) и теория предпочтений ситуаций во времени (state-preference theory).

Обращение внимания на рынки капитала и крупнейшие компании не случайно. Как показывает мировой опыт, в реальной рыночной экономике особую роль играют акционерные общества. Удельный вес их в общем числе предприятий различных форм собственности может быть сравнительно небольшим, однако значимость с позиции вклада в создание национального богатства страны исключительно высока. Так, в США в настоящее время 10% компаний являются акционерными обществами, 10% --товариществами, 80% -- небольшими компаниями, находящимися в индивидуальной собственности; вместе с тем на долю каждой из выделенных групп компаний приходится соответственно 80, 13 и 7% общего объема реализации продукции и услуг. Еще более существен уровень концентрации капитала и значимости отдельных компаний в развитых странах Азии (например, в Южной Корее), где буквально считанное число суперкорпораций контролирует, по сути, всю национальную экономику. Точно так же велика роль финансовых рынков; именно эти рынки являются катализатором многих экономических потрясений (вспомним Великую депрессию в США в 30-е годы, недавние финансовые кризисы в Южной Америке, Азии, Японии и др.).

Несложно заметить, что ядром неоклассической теории финансов является систематизация знаний о принципах функционирования финансовых рынков и, в частности, теоретических построений и практического инструментария с позиции участников рынков.

Начало биржевого дела связывают с деятельностью так называемых вексельных ярмарок, проходивших в крупных западноевропейских городах в ХШ -- XV вв.; в "XVII в. была создана старейшая фондовая биржа мира -- Амстердамская, в 1773 г. была основана Лондонская фондовая биржа, в - 1792 г.-- Нью-Йоркская фондовая биржа, являющаяся ныне крупнейшей в мире. В России первая регулярная биржа, созданная по типу Амстердамской, появилась в С.-Петербурге в 1703 г. Она была единственной в России почти в течение столетия -- следующая биржа открылась в Одессе в 1796 г., далее, последовали Варшавская (1816) и Московская (1837). К 1917 г. в России функционировало несколько десятков бирж.

По мере становления финансового капитала роль финансовых рынков в развитии экономики становится все более и более значимой. К концу XIX века начинает постепенно формироваться потребность в теоретическом осмыслении тенденций, складывающихся на финансовых рынках, выработки некоторых стандартизованных подходов к работе бирж и участников биржевых торгов.

Первые попытки, построения теории повеления на фондовом рынке связаны с именем Ч. Доу (Ch. Dow) (1851 -- 1902), который основал в 1882 г. компанию «Dow, Jones & Со», специализировавшуюся на выпуске финансовой информации". С 1889 г. эта компания начала выпускать газету Wall Street Journal. Через некоторое время она превратилась в ведущую ежедневную деловую газету США. Доу был убежденным сторонником и популяризатором идеи о возможности прогнозирования цен на акции и еще в 1882 г. высказал мысль о том, что фондовый рынок будет со временем наиболее спекулятивным и привлекательным для бизнесменов. Возможность прогнозирования цен Доу видел в тщательном изучении динамики цен по статистическим данным.

Два десятилетия спустя молодой французский математик Л. Баше-лье (L. Bachelier) завершил в Сорбонне докторскую диссертацию «Теория спекуляции», в которой попытался с помощью математического аппарата дать объяснение повелению цен акций на французском фондовом рынке. В работе, увидевшей свет в 1900 г., Ьашельс пришел к мрачному выводу, что динамика цен на фондовой бирже никогда не будет точной наукой. Хотя Башелье, по сути, выступил оппонентом Доу, его заслуги в развитии теории финансов неоспоримы, поскольку именно ему принадлежит идея приложения стохастических моделей к анализу поведения цен на рынке капитала.

В дальнейшем к разработке данной тематики подключились видные представители Эконометрического общества. Исключительно значима роль А. Коулза (A. Cowles) (1891 -- 1985), который в 1932 г. основал и профинансировал деятельность так называемой Комиссии Коулза по исследованиям в экономике. В эту Комиссию вошли многие члены Эконометрического общества, а поставленная Коулзом перед Комиссией цель как раз и состояла в том, чтобы разработать теоретические рекомендации в отношении финансовых рынков.

Первые разработки в области теории оценивания на фондовом рынке связывают с именем выпускника Гарвардского университета Д. Уильямса (J. Williams), который в своей докторской диссертации, написанной в 1937 г., предложил модель оценки финансовых активов как один из инструментов для работы на рынке ценных бумаг (см. главу 14). Однако решающий вклад в развитие этой теории был сделан Г. Марковицем (Н. Markowitz), разработавшим в начале 1950-х годов основы теории портфеля.

В работах Марковнца, по сути, была изложена методология принятия решений в области инвестирования в финансовые активы и предложен соответствующий научный инструментарий. Дальнейшее развитие этот раздел теории финансов получил в исследованиях, посвященных ценообразованию ценных бумаг, разработке концепции эффективности рынка капитала, созданию моделей оценки риска и доходности и их эмпирическому подтверждению, разработке новых финансовых инструментов и т. п. Во второй половине 50-х годов проводились также интенсивные исследования по теории структуры капитала и стоимости источников финансирования. Является общепризнанным, что основной вклад по данному разделу был сделан Ф. Модильяни (F. Modigltani) и М. Миллером (М. Miller).

Из многих новаций, разработанных в финансовой науке в XX в., два направления -- теория портфеля и теория структуры капитала-- по сути и представляют собой сердцевину науки и техники управления финансами крупной компании, поскольку позволяют ответить на два принципиально важных вопроса: откуда взять и куда вложить финансовые ресурсы. Вероятно, не случайно 1958 г., когда впервые была опубликована работа Модильяни и Миллера по структуре капитала, рассматривается крупнейшими специалистами в области теории финансов Т. Коуплэндом и Дж. Уэстоном как рубежный, начиная с которого от прикладной микроэкономики отпочковалось самостоятельное направление, известное ныне как современная, или неоклассическая, теория финансов.

Усилиями таких видных ученых, как Ф. Блэк, Дж. Линтнер, Дж. Моссин, М. Скоулз, Дж. Трейнор, Ю. Фама, Дж. Хиршлифер, У. Шарп и др., новое направление начало стремительно развиваться в общетеоретическом плане. Значительная часть научной литературы по теории финансов в те годы сосредоточивалась скорее на проблемах рынка капитала, нежели на вопросах управления финансовыми ресурсами компании. Безусловно, знание теоретических основ управления финансами необходимо, однако не меньшую значимость имеет и прикладной аспект. Именно последнее послужило причиной становления в 60-е годы прикладной дисциплины финансовый менеджмент как науки, посвященной методологии и технике управления финансами крупной компании. Произошло это в основном путем естественного дополнения базовых разделов теории финансов аналитическими разделами бухгалтерского учета (анализ финансового состояния компании, анализ и управление дебиторской задолженностью и др.) и некоторым понятийным аппаратом общей теории управления. Первые монографии по новой дисциплине, которые можно было использовать и как учебные пособия, появились в ведущих англоязычных странах в начале 60-х годов. Сейчас уже можно говорить о том, что финансовый менеджмент окончательно сформировался не только как самостоятельное научное направление и практическая деятельность, но и как учебная дисциплина. Значительный вклад в популяризацию финансового менеджмента внесли представители англо-американской школы Т. Коуплэнд, Дж. Уэстон, Р. Брейли, С. МаЙерс, С. Росс, O. Бригхем и др.

3. Становление финансовой науки как науки о финансах государства

Финансовая практика на тысячелетия старше финансовой науки. Существовало множество финансовых хозяйств, которые развивались, расширялись, слабели и умирали, не зная о существовании финансовой науки. Финансовая наука возникла позднее других социально-политических наук, и ее зарождение относится к XV-XVI вв. В древнем мире, несмотря на значительную финансовую деятельность государств, финансовой науки как таковой не было. Общие мысли о хозяйственных предметах находят свое выражение в античном мире у классиков: Ксенофонта, Аристотеля. Ксенофонт признавал видами государственного дохода сдачу в аренду государственных имуществ, невольников, таможенные пошлины и налоги. Он рекомендовал Афинам покупать невольников в целях получения дохода от отдачи их внаем владельцам Лаврионских серебряных рудников. Он предлагал государству строить гостиницы, магазины для склада товаров с целью отдачи их внаймы.

Господство натурального хозяйств и связанное с этим слабое развитие финансового хозяйства не содействовало развитию финансовой науки в средние века. Сохранили актуальность рассуждения Ф. Аквинского о финансах (1226-1274). Он признает за государством право не только на обыкновенные доходы и повинности, но и на чрезвычайные, требуемые как для общей пользы, так и для надобностей самого государя. Но если обыкновенных доходов недостаточно на нужды государственной защиты, то справедливо будет требовать и новых податей от подданных, сверх обыкновенных. Для чрезвычайных надобностей полезно иметь запасную казну; тем более, что ее существование увеличивает значение государя, облегчает ему сделки с другими государями и избавляет от надобности делать займы, которые унижают достоинство государя, уменьшают уважение к нему подданных, угнетают народы и изнуряют государства». Но в основном средние века - это общие положения о финансовой нравственности, разбросанные в теологических, философских, политических и юридических сочинениях схоластиков.

Финансовая наука возникает одновременно с политической экономией в XV столетии в городах северной Италии, переживавших экономический и культурный рост. На закате средневековья торговый капитализм создал не только материальные условия для возникновения новой отрасли общественного знания, но и настоятельную потребность в разумном отношении к финансовому хозяйству.

Меркантилизм был отражением первых успехов торгового капитализма. В конце XV века начинают свою литературную деятельность многие писатели-меркантилисты. Среди них наиболее интересным был Диомеде Карафа (умер в 1487 г.), который в своей работе одну из четырех частей посвятил исключительно вопросам финансового хозяйства. Карафа повторил все, что до него сказал Фома Аквинский, но то обстоятельство, что он одно время руководил финансовым хозяйством неаполитанского королевства при Альфонсе Аррагонском, дало ему возможность ввести в научный оборот ранее не известный материал и поставить новые задачи. Он делил государственные расходы на три группы: расходы по обороне страны, расходы по содержанию государя, расходы по удовлетворению чрезвычайных потребностей. Он считал необходимым в мирное время накапливать средства на случай войны. Как представитель торгового класса, он настойчиво рекомендовал отмену обложения вывоза товаров. Д. Карафа считал, что основой бюджета должны быть домены, что государь не должен истощать народ большими поборами, что налоги должны быть только чрезвычайным источником.

Недостаточность доходов от доменов к XVI в. заставила государства перейти к использованию в этом качестве регалий, пошлин, налогов. Это было причиной для писателей того времени, занимавшихся государственными науками, исследовать и вопросы финансового хозяйства. Автор считает, что в XVI веке укрепляется связь между финансовой теорией и практикой, наука приобретает более заметное влияние на финансовую практику.

Самым выдающимся экономистом XVI века по широте кругозора и научности взглядов по многим экономическим и финансовым вопросам является представитель Франции Ж. Боден (1530-1597). «Финансы, нервы государства», - как он называл их, - составляют в его сочинении «Шесть книг о республике» (1577) предмет систематического обзора, что позволяет считать его работу первым научным исследованием в области финансов. Ж. Боден в свою систему финансов включает семь источников дохода государя:

1) домены,

2) военная добыча,

3) подарки дружественных государств,

4) дань с союзников,

5) доходы от торговли,

6) пошлины с вывоза и ввоза товаров и

7) дань с покоренных народов.

В источниках государственных доходов отсутствуют налоги. Основой системы хороших финансов Ж. Боден считал доходы от доменов и таможенное обложение. К налогам, по мнению Ж. Бодена, следует прибегать только в исключительных случаях. Он считал налоги опасным средством, ссорящим короля с его подданными, побуждающим их к восстаниям. Говоря о расходах государства, он считал, что собранные ресурсы следует тратить на содержание королевского двора, благотворительность, содержание армии, постройку крепостей, городов и общественных зданий. По мнению автора, заслуга раннего меркантилизма - в лице Ж. Бодена - состоит в том, что была сделана первая попытка определения предмета финансовой науки как науки о финансах государства.

Автор согласен с мнением профессора Санкт-Петербургского университета В.А. Лебедева (1833-1909), что «мысли и рассуждения Ж. Бодена в сильной степени отзываются еще средними веками; но тем не менее - с него финансовая наука стала существенною частью науки о государстве». В то же время классификация доходов по Ж. Бодену позволяет считать, что финансовая наука эпохи раннего меркантилизма делала первые самостоятельные шаги.

В XVII веке острая нужда государств Западной Европы в налогах активизировала финансовую мысль. В 17 столетии, с возникновением учения о налогах столь резко охарактеризовавшего собою новое время; с идеей налога и возникает финансовая наука. С 17 столетия во всех сочинениях по государствоведению встречается множество более или менее удачных замечаний о налогах, коими старались определить их смысл и юридическую природу».

С точки зрения автора исследования, наиболее значимые для развития финансовой науки идеи были высказаны английскими философами и экономистами Т. Гоббсом (1588-1670) и Д. Локком (1632-1704). Т. Гоббс в 1642 г. в работе «Левиафан» писал об абсолютном праве государей облагать подданных налогами, но вместе с тем указывал на необходимость соблюдать умеренность и равномерность в распределении налогов, отдавая предпочтение косвенным налогам, что стало господствующим мнением в Англии. Д. Локк считал, что вместо разнообразных налогов лучше установить один - поземельный. Эти выводы Д. Локка были близки к физиократической идее единого налога. В конце XVII столетия под влиянием Д. Локка в общественном мнении Англии происходит поворот в сторону прямых налогов.

В.А. Лебедев, оценивая значение финансовой науки XVII века, подчеркивает, что «два противоположных учения Гоббса и Локка были как бы двумя полюсами, около которых долгое время вращалась мысль теоретиков».

Дискуссии экономистов XVII века о научных основах налогообложения позволяют автору высказать мнение, что эпоха позднего меркантилизма положила начало развитию концепций налогообложения.

В особый ряд надо поставить основателей классической политической экономии У. Петти (1623-1687) - в Англии, П. Буагильбера (1646-1714) - во Франции.

У. Петти (1623-1687) работой «Трактат о налогах и сборах» (1662) сделал новый шаг в развитии финансовой науки. Понятийно-экономический анализ и обобщение практики налогообложения позволило У. Петти достаточно системно изложить свои теоретические взгляды на госрасходы и налоги. Обязательность налогов он обосновывал необходимостью государственных расходов. Трудности взимания налогов связывает с сомнением народа в праве государя взимать налоги, т.е. указывает на отсутствие законодательных основ налогообложения. У. Петти не называл, но фактически делал попытку определить принципы налогообложения. Он выступал за равномерность и справедливость, за определенность размеров налогообложения, за снижение издержек по взиманию налогов. У. Петти с понятием налога связывал исключительно денежные взносы населения. После доменов, налоги занимают второе место по источникам покрытия государственных расходов. У. Петти не отдавал предпочтения прямым или косвенным налогам, а фактически писал о системе налогов, основанной на сочетании тех и других. У. Петти дал характеристику каждому виду налога, не отвергая в принципе ни одного из них. Из прямых налогов он назвал поземельный налог, подушный налог, по исчислению которого он предлагал более простые и надежные методы. Специальную главу посвятил десятине, которая, по его мнению, не являлась налогом из-за уплаты ее натурой, но считал, что она могла бы быть идеальным налогом - «равномерным и беспристрастным» - для покрытия всех государственных расходов. Косвенные налоги он классифицировал в две группы: 1. Таможенные пошлины, занимающие по значимости второе место после поземельного налога; 2. Акцизы, которые он фактически категорирует в налоги на потребление. Отстаивал принцип равномерности в уплате акциза. «Естественная справедливость требует, чтобы каждый платил в соответствии с тем, что действительно потребляет». В специальной главе У. Петти рассматривал меры ответственности за налоговые правонарушения.

Вклад У. Петти, по мнению автора исследования, состоит в том, что он впервые вопрос о предмете финансовой науки рассмотрел в единстве государственных расходов и доходов, не ставит еще налоги в качестве основного источника госдоходов, но его попытка к выяснению принципов налогообложения позволяет считать, что У. Петти как один из основателей политической экономии заложил основы общей теории налогов.

П. Буагильбер в своем основном труде «Рассуждение о природе богатства» (1707), подчеркивая бедственное положение французского крестьянства, выступал за снижение его налогового бремени. П. Буагильбер предлагает радикальную по тем временам реформу налогообложения. «Не предлагая новых налогов на место существующих, он желает равномерности обложения, отмены податных привилегий, однообразия и упрощения системы налогов, твердой определенности их, общности, соразмерности с доходами плательщиков и наконец в особенности упрощения и понижения тех пошлин и налогов, которые мешают торговле и особенно вывозу».

В отличие от У. Петти основатель политической экономии во Франции, по мнению автора, был одним из первых, кто поставил в один ряд финансовую теорию и финансовую политику. Он поставил вопрос о практической значимости финансовой науки, разработав проект кардинальной налоговой реформы во Франции.

Значительный вклад в развитие финансовой науки в XVII-XVIII вв. сделали немецкие финансисты. Они рассматривали финансовую науку как часть так называемых камеральных наук, изучающих дворцовое и, в широком смысле, государственное хозяйство. По оценке финансистов XIX в., немецкие камералисты - своеобразное ответвление меркантилизма, развившееся под влиянием финансового хозяйства Германии, которое из-за отсталости народного хозяйства строилось еще на доходах от доменов. Поэтому учение о доменах было ядром для всего учения о финансах. Управление коронными имуществами требовало определенного запаса сведений. Группировкой этих сведений и занимались немецкие камералисты. Термины «камеральный», «камеральные науки», «камеральные знания» берут свое начало от латинского слова camera - свод, крытая повозка, крытое помещение, а в переносном смысле - казна. Совокупность знаний, нужных для хорошего управления делами казны, получила название камеральных наук. Несмотря на прикладной характер исследований, по мнению автора, немецкие камералисты сделали первую попытку систематического изложения основ финансового управления и тем самым заложили прикладной фундамент финансовой науки. Л. фон Секендорф (1626-1692) впервые высказал одну из главных идей: о связи народного хозяйства, благосостояния и податной силы населения. Главное сочинение Л. фон Секендорфа «Немецкое княжеское государство» (1655) было издано при жизни автора не менее 5 раз, последнее издание вышло в 1754 г. Переиздание книги в течение целого столетия объясняется не только тем, что в ней главным образом излагались те правила, которые применял в своем управлении герцог Эрнест Кобургский. Л. фон Секендорф обобщил эти правила для их использования во всех немецких государствах. Его книга служила руководством по изучению политики камерализма чиновниками. В первой части книги Л. фон Секендорф дает схему для описания государства; во второй - устройство управления, род учения об общем и внутреннем управлении; в третьей части - финансовый строй и управление, обзор всего народного хозяйства.

Автор согласен, что главное значение Л. фон Секендорфа не в самих исследованиях природы налогов, «а в том, что он указывает порядок управления налогами, а именно счетоводство по ним, из которого выработались потом целые уставы о податях».

Ф. Юсти и И. Зонненфельс (1733-1817) систематизировали господствующие финансовые взгляды и построили общую систему финансовой науки.

Книга Ф. Юсти «Государственное хозяйство» (1752) содержит в первом томе учение о сохранении и увеличении достояния государства, которое является энциклопедией всех экономических и камеральных знаний. Второй том, по мнению Ф. Юсти, содержал собственно камеральную и финансовую науку, в нем автор рассуждал о разумном использовании достояния государства. Часть, используемая для потребностей государственного управления, и составляет предмет финансовой науки. Ф. Юсти дал «истинному камералисту» пять основных руководящих правил:

1) заботиться о безвредном собирании госдоходов и потому взимать их с доходов подданных;

2) не затрагивать сборами сути их имущества;

3) расходы соотносить со свойствами имущества государства;

4) употреблять его исключительно для пользы государства;

5) вести камеральные дела с возможно большею точностью.

Учение о камеральном деле Ф. Юсти делил на 3 части:

1) о приобретении доходов государством;

2) о расходах;

3) о связи и управлении камеральных дел.

Государственные доходы подразделены на обыкновенные, случайные и чрезвычайные. Обыкновенные доходы: 1) домены; 2) регалии; 3) налоги. Суждения Ф. Юсти о налогах сводятся к основным принципам налогообложения:

1) они не должны вредить свободе, кредиту и промышленности подданных;

2) должны быть равномерны;

...

Подобные документы

Становление финансовой науки. Формирование русской школы финансовой мысли. Труды классической и неоклассической школы XVIII-XIX вв. Обоснованные теоретические источники финансовой науки: политическая экономия, финансовое право, политические теории.

контрольная работа , добавлен 20.10.2010

Процессы первичного распределения стоимости общественного продукта как первоначальная сфера возникновения финансовых отношений. Основные предпосылки формирования финансовой науки, ее развитие, последствия для хозяйственной деятельности человека.

реферат , добавлен 10.02.2009

Эволюция финансовой науки. Классическая теория финансов. Неоклассическая теория финансов. Возникновение и развитие финансовых рынков. Развитие финансовой науки в России в 1861 - 1917 гг. Этапы развития финансов в СССР и России.

курсовая работа , добавлен 04.12.2004

Характеристика происхождения и эволюции финансовой науки. Финансы в централизованной и реформируемой экономике России. Суть финансирования инвестиций. Реформирование международной валютно-финансовой системы. Реформа финансового регулирования и надзора.

курсовая работа , добавлен 25.02.2015

Возникновение и развитие финансовой науки. Концепции кейнсианской школы. Неоклассическая финансовая теория. Развитие финансовой науки в России. Роль и функции денег. Кредитная система, накопление капиталов. Государственные финансы, налоги и сборы.

курсовая работа , добавлен 25.05.2014

Предпосылки возникновения и обоснование необходимости финансов, характер их влияния на стадии производства. Понятие о централизованных и децентрализованных финансах, их основные функции. Проблемы и пути совершенствования финансовой политики Казахстана.

курсовая работа , добавлен 25.01.2013

Эволюция децентрализованных финансов и формирование базовых концепций финансового менеджмента в англо-американской школе, логика его развития и трактовка содержания. Особенности становления финансовой науки в России, разработка ее прикладных аспектов.

реферат , добавлен 13.12.2010

Возникновение и развитие финансовой науки, ее комплексные проблемы. Государственное бюджетное устройство и налоговая система. Понятие бюджетного федерализма. Экономическая природа налога: определение источника обложения и влияние на народное хозяйство.

курсовая работа , добавлен 13.08.2009

Применение инструментов финансовой математики в финансах государства. Государственный кредит. Социально-экономическая сущность государственного кредита. Государственный долг: содержание и основные формы. Управление государственным и банковским кредитами.

курсовая работа , добавлен 01.04.2008

Российские ученые-финансисты разрабатывали как теоретические, так и практические вопросы финансовой науки. В теории они были приверженцами прагматического подхода, сторонниками теории "удовлетворения коллективных потребностей".

Введение

Глава 1. История возникновения финансов и науки о финансах

1 Происхождение финансов

2 Эволюция финансовой науки

3 Необходимость и сущность финансов.

Глава 2. Этапы становления финансов в России

1 Этапы развития финансов

1.1 Финансы в централизованной экономике России

1.2 Финансы в реформируемой экономике России (1992-1999 гг.)

Глава 3. Современные проблемы реформирования финансов в России

1 Финансирование инвестиций

2 Реформирование международной валютно-финансовой системы

3 Реформа финансового регулирования и надзора

Заключение

Список использованных источников

Введение

Актуальность темы курсовой работы.

Актуальность данной курсовой работы обусловлена тем, что в современной экономике накоплен значительный материал об эволюции финансов как о главном звене государственной финансовой системы. Этот материал необходимо осмыслить, структурировать, обобщить и представить как совокупность знаний об этапах и эволюции финансов.

Цель курсовой работы.

Дать теоретическое обоснование этапам и эволюции финансов.

Основные задачи курсовой работы.

-Изучить научную литературу по теме этапы и эволюция финансов

-Рассмотреть основные определения и формулировки, касающиеся темы.

Объект исследования - Этапы и эволюция финансов.

Предметом исследования является структура этапов и эволюции финансов в Российской Федерации и во всём мире в целом.

Информационной базой работы послужила научная и учебная литература российских и зарубежных авторов,

Структура работы.

Работа состоит из трёх глав, введения, заключения и списка используемой литературы. Первая глава посвящена теоретическим обоснованиям истории возникновения финансов. Вторая глава посвящена анализу этапов становления финансов в России. В третей главе описаны современные проблемы реформирования финансов в России. В заключении сделаны краткие выводы по исследуемой проблематике.

Глава 1. История возникновения финансов и науки о финансах

1.1 Происхождение финансов

Слово «финансы» происходит от латинского слова «finis», что в переводе означает конец, окончание, завершение, финиш. Во взаимоотношениях между князем, купцом, феодалом, монархом и т.д. и крестьянином это слово означало «завершение платежа», «окончательный расчет».

Соответственно, крестьянину выдавали документ, который назывался «fine».

Позже от слова «fine» произошло слово «financia», что означало «платеж». В последствии к нему добавили слово «pecuniaria», что в переводе означало «денежный». Таким образом, словосочетание «financia pecuniaria», то есть «денежный платеж», считается основой термина «финансы».

В 16 веке во Франции финансы означали совокупность государственного имущества. Позже в других западноевропейских языках публичные финансы означали совокупность государственных доходов и расходов.

В 15-18 вв. в Германии финансы означали лукавство, вымогательство, находчивость или просто обман.

В процессе своего развития финансы совершенствовались и играли разную роль в общественной жизни. Этот процесс был тесно связан с развитием человеческой цивилизации.

Финансы возникли на определенном этапе развития человеческого общества. Их появлению предшествовали две предпосылки: образование государства и развитие товарно-денежных отношений. Рассмотрим это более подробно.

С разделением труда и возникновением товарного обмена появилось имущественное неравенство. Потребовалась сила, способная защитить собственность. Такой силой стало государство, пришедшее на смену родовой общине.

Первое большое разделение общества на классы - это разделение на рабовладельцев и рабов, и первое государство - рабовладельческое. Переход от рабовладельческой общественно-экономической системы к феодальной привел к возникновению феодальных государств.

В докапиталистических цивилизациях большая часть потребностей государства удовлетворялась путем установления различных натуральных повинностей и сборов.

Главными расходами государства в тот период были затраты на ведение войн, содержание двора монарха, государственного аппарата, строительство общественных сооружений (храмов, оросительных каналов, портов, дорог, водопроводов).

Главными доходами государств того периода были доходы от государственного имущества (доменов) и монопольного права монарха на отдельные промыслы и торговлю отдельными товарами (регалий), военная добыча, дань с покоренных народов, натуральные и денежные повинности, пошлины, займы.

Феодализм как общественная формация развивался или на основе рабовладельческого строя или патриархального строя. В пределах своей вотчины феодал устанавливал собственную систему налогов. Центральная власть могла вмешиваться в хозяйственную жизнь, в частности, облагать население налогами, только с согласия феодала.

На Руси длительное время государственные фонды формировались за счет дани, позже были введены налоги из серебряного и медного литья, впоследствии появились торговая и судебная пошлина.

На ранних этапах существования государства не существовало разграничения между ресурсами государства и главы государства, то есть монарх распоряжался средствами страны как своей собственностью.

С отделением государственной казны от собственности монарха возникают понятия «государственные финансы», «государственный бюджет», «государственный кредит».

В условиях капитализма, когда товарно-денежные отношения приобретают всеохватывающий характер, финансы выражают экономические отношения в связи с образованием, распределением и использованием фондов денежных средств в процессе распределения и перераспределения национального дохода. Основные средства капиталистических государств стали концентрироваться в государственном бюджете.

Для государственных финансов капиталистических стран конца 19 ст. характерным становится то, что более 2/3 государственных расходов использовалось на военные цели, на погашение государственного долга и процентов по нему. Значительно увеличиваются расходы на содержание государственного аппарата. Расходы на образование и охрану здоровья были незначительными. Главными источниками наполнения бюджета страны становятся налоги, в первую очередь, непрямые.

Для 20 в. характерно стремительное развитие производительных сил, создание монополистических объединений, слияние государства с монополиями, расширение функций капиталистических государств. Государство обеспечивало не только обороноспособность страны, охрану частной собственности на средства производства, распределение и использование общественного продукта, но и содействовало становлению и развитию денежно-кредитной системы, инфраструктуры рыночных отношений.

После второй мировой войны в структуре государственных расходов произошли существенные изменения. Так, доля расходов на милитаризацию уменьшилась по сравнению с их долей в конце 19 - начале 20 вв., а доля расходов на социальное обеспечение, образование и охрану здоровья, наоборот, резко увеличилась.

Таким образом, финансы - это историческая категория, так как она имеет стадии возникновения, развития, то есть изменяется во времени.

Характерные черты возникновения финансов:

) Отделение главы государства от государственной казны, в результате чего образовался общегосударственный фонд денежных средств - бюджет, которым глава государства не мог распоряжаться единолично.

) Формирование и использование бюджета стало носить регулярный характер, то есть возникли государственные доходы, государственные расходы, определился их состав и структура, а также законодательная база. Основными направлениями расходов стали управление, военные цели, экономика, социальные нужды, содержание двора монарха. Расходы на управление до сих пор во многих странах постоянны и составляют 11-13%.

) Налоги стали взиматься в денежной форме (до этого носили натуральный характер).

Таким образом, можно выделить два этапа развития финансов:

) первый этап - неразвитая форма финансов, которая характеризуется непроизводительным характером финансовых отношений (основная масса денежных средств - 2/3 - расходовалась на военные цели и не воздействовала на экономику) и узостью финансовой системы (она состояла только из одного звена - бюджета).

) второй этап - финансы как инструмент воздействия на общественное производство, который характеризуется множеством звеньев финансовой системы (то есть, разнообразием финансовых отношений) и активным воздействием финансов на экономику.

1.2 Эволюция финансовой науки

Можно выделить две крупные стадии, характерные для становления и развития науки о финансах. Первая, начавшаяся во времена Римской империи и закончившаяся в середине XX в., нашла свое теоретическое оформление в так называемой классической теории финансов. На смену этой стадии пришла вторая, логику которой выражает неоклассическая теория финансов. Суть первой теории состоит в доминанте государства в финансах; суть второй теории - в доминанте финансов частного сектора.

Период ненаучного состояния был самым продолжительным - Доходы государства складывались из нескольких источников, основным из которых была плата за пользование государственными землями, рудниками, рынками, пристанями и т. п.

В средние века каких-либо значимых систематизированных разработок по финансовой тематике все еще не было, тем не менее, именно конец средневековья рассматривается многими учеными как начало второго периода развития финансовой науки - перехода к научной обработке.

Значительный вклад в систематизацию знаний о финансах был сделан итальянскими учеными; Д. Карафа (7-1487), Н. Макиавелли (1480-1540), Дж. Ботеро (1540-1617) и другие.

Несмотря на бурное развитие способов, и методов пополнения государственной казны, имевшее место к началу XVII века во многих феодальных государствах, наука о финансах еще не стала общепризнанной. Более того, один из величайших мыслителей того периода, Н. Макиавелли, выражая сомнение в самой возможности существования финансовой науки, аргументировал свою позицию тем, что подобной науке следовало бы иметь какие-нибудь неопровержимые истины, положения, но поскольку их нет, а все сводится лишь к известному навыку и ловкости в обирании граждан, то нет и самой науки.

Лишь к середине XVIII в. с появлением работ физиократов постепенно начало формироваться понимание того, что подобная разбойничья политика государства в области финансов бесперспективна, что государственное хозяйство должно руководствоваться общими экономическими законами.в. вообще считается переломным в плане становления и Укрепления науки о финансах - именно второй половиной XVIII в. многие ученые датируют появление систематизированной финансовой науки как самостоятельного направления. В эти годы как раз и начался так называемый научный, или рациональный, период в ее развитии.

·налоги не должны вредить человеческой свободе и промышленности;

·налоги должны быть справедливы и равномерны;

·налоги должны иметь основательные поводы;

·не должно быть очень много касс и много служащих по взиманию налогов

В дальнейшем работа в оформлении нового научного направления значительно интенсифицировалась - уже к концу XIX в. главным образом усилиями представителей немецкой экономической школы сложилось вполне однозначное толкование термина - «финансы» и сформировалась структура одноименного научного направления.

Произошло окончательное оформление так называемой классической теории финансов, представлявшей собой свод административных и хозяйственных знаний по ведению финансов государства и публичных союзов; в основе этих знаний - систематизация и развитие методов добывания и расходования необходимых средств.

Следует обратить внимание на две особенности сформировавшейся финансовой науки. Во-первых, финансы однозначно трактовались как средства государства; в дальнейшем сферу их приложения расширили - под финансами стали понимать средства, принадлежащих публичным союзам (муниципалитетам, графствам, землям, общинам и др.). Во-вторых, финансы не сводились только к денежным средствам; под финансами понимались любые средства государства, полученные в виде денег, материалов, услуг.

Сороковые и пятидесятые годы XX в. можно назвать началом принципиально новой стадии в развитии финансовой науки в трактовке ее логики и содержания; именно в эти годы получает свое оформление неоклассическая теория финансов, суть которой состоит в теоретическом осмыслении и обосновании роли и механизмов взаимодействия рынков капитала и крупнейших национальных и транснациональных корпораций в международных и национальных финансовых отношениях.

1.3 Необходимость и сущность финансов

Финансы - это экономические отношения, связанные с формированием, распределением и использованием централизованных и децентрализованных фондов денежных средств.

Под централизованными фондами денежных средств понимают фонды, образуемые на уровне государства. Под децентрализованными фондами - фонды, образуемые на уровне предприятий.

Соответственно, централизованные финансы - это экономические отношения, связанные с формированием и использованием денежных средств, аккумулируемых в государственной бюджетной системе и государственных внебюджетных фондах. Децентрализованные финансы - это экономические отношения, связанные с кругооборотом денежных фондов предприятий.

Финансы отличаются от денег, как по количеству, так и по виду выполняемых функций. Деньги выполняют пять функций (мера стоимости, средство обращения, средство накопления, средство платежа, мировые деньги), а финансы выполняют две функции (распределительную и контрольную). Деньги - это всеобщий эквивалент стоимости, который выделился в процессе исторического развития. Главное назначение финансов - обеспечить потребности предприятий и государства в денежных средствах, а также контролировать использование этих денежных средств. Таким образом, денежные отношения шире, чем финансовые.

Примером денежных отношений могут быть:

)калькулирование себестоимости и установление цен на продукцию;

)приобретение товаров и услуг.

)примером финансовых отношений могут быть:

)отношения между предприятиями и государством (например, по поводу уплаты налогов);

)отношения между гражданами и государством (например, по поводу уплаты налогов);

)отношения между звеньями бюджетной системы (например, между государственным бюджетом и местными бюджетами);

)отношения между предприятиями, гражданами и страховыми компаниями (по поводу уплаты страховых взносов и получения страхового возмещения);

)отношения внутри предприятия (в процессе кругооборота денежных фондов предприятия);

)отношения между предприятиями и их объединениями (в процессе создания централизованных фондов и резервов).

Глава 2:Этапы становления финансов в России

.1 Этапы развития финансов

.1.1 Финансы в централизованной экономике России

Финансы способствуют решению общеэкономических задач и поэтому финансовая система государства функционирует, как совокупность взаимодействующих звеньев на каждом конкретном историческом этапе, которые мы и рассмотрим.

В первые годы социалистического строительства финансовая система была основана на налоговых формах и методах мобилизации ресурсов и воздействия на производство и реализацию товаров. Налоги обеспечивали максимальную концентрацию в бюджете финансовых ресурсов, регулировали платежеспособность предприятий и емкость рынка, ограничивали частный сектор. В этот период объективно возобладала концепция, согласно которой финансовые отношения вызываются существованием государства. В последующем эта концепция сохранила ряд сторонников.

В первые годы НЭПа широко распространенным был взгляд на финансовую науку, заключавшийся в том, что ни свободная конкуренция, ни закон спроса и предложения не имеют места, наоборот, здесь господствуют: принудительная власть, монопольный принцип, политические и социальные мотивы.(Меньков Ф.А. Основные начала финансовой науки. - М., 1924. - С. 7.)

Считалось недопустимым применение форм и методов управления финансовой деятельностью, заимствованных от капиталистической системы. В качестве приоритета выдвигались интересы «народной казны», «укрепления финансовой мощи Советского государства».

Серьезные коррективы финансовая система претерпела в процессе реформы 1930 г., целью которой было изменение системы распределения и направления в бюджет чистого дохода с учетом полной и своевременной мобилизации государственных ресурсов. До реформы насчитывалось около 70 налоговых и неналоговых платежей в бюджет. Реформа способствовала централизации, повышению концентрации финансовых ресурсов, расширению перераспределительных процессов, ограничению хозрасчетной деятельности предприятий, их самостоятельности и ответственности.

Реформа 1930 г. закрепила права на существование наряду с общегосударственными финансами и финансов предприятий, что и явилось причиной дуалистичности финансовых концепций.

)учение о роли финансов в социалистическом воспроизводстве;

)учение о государственных расходах, включая учение о государственном социальном страховании и социальном обеспечении;

)учение о государственных доходах;

)учение о государственном кредите и государственной организации сберегательного дела;

)учение о государственном имущественном и личном страховании;

)учение о государственном бюджете СССР;

)учение о государственном финансовом управлении и финансовом контроле. (Дьяченко В.П. Товарно-денежные отношения и финансы при социализме. - М.: Наука, 1974. - С. 129.)

Советские финансы представляют собой систему экономических отношений, посредством которых планомерно образуются и используются фонды денежных ресурсов для нужд расширенного социалистического воспроизводства и удовлетворения других общественных потребностей. Назначение советских финансов состоит в том, чтобы через своевременное и правильное образование, распределение, расходование денежных доходов и накоплений, а также посредством действенного контроля рублем способствовать наиболее рациональному, эффективному использованию всех ресурсов народного хозяйства и более полному удовлетворению материальных и культурных потребностей советского народа. (Дьяченко В.П. Товарно-денежные отношения и финансы при социализме. - С. 111.)

Характерным для концепции финансов в этот период было рассмотрение процесса создания доходов у государства в целом и государственных предприятий как единого целого.

Значительным шагом в развитии финансов стала реформа 60-х годов, которая включала реализацию крупных мер в сфере управления, планирования, экономического стимулирования. Большие изменения произошли в механизме распределения прибыли: с 1965 по 1975 гг. платежи в бюджет из прибыли предприятий сократились с 71 до 58%. В этот период взаимно активизировалась роль прибыли как источника расширенного воспроизводства и экономического стимулирования. Усиление воздействия прибыли на производство обеспечивалось следующими финансовыми методами:

)созданием трех фондов экономического стимулирования в предприятиях: фонда развития производства, фонда материального поощрения, фонда социально-культурных мероприятий;

)использованием прибыли в качестве источника финансирования капитальных вложений, прироста оборотных средств и других затрат;

)введением нормативных первоочередных платежей в бюджет: платы за производственные фонды, фиксированных платежей, взносов свободного остатка прибыли.

Распределение прибыли осуществлялось централизованно через систему финансовых планов и окончательно регулировалось путем взноса в бюджет свободного остатка. Применялся так называемый остаточный принцип распределения прибыли, который был основан на жесткой системе финансового планирования. Значение финансового планирования заключалось в:

)определении пропорций распределения финансовых ресурсов между предприятиями и бюджетом;

)выполнении обязательств перед бюджетом в первоочередном порядке;

)учете возможности использования в денежном обороте предприятий бюджетных ассигнований;

)дифференциации методов финансирования из бюджета в зависимости от целевого использования ассигнований: на капитальные вложения, на прирост оборотных средств, на операционные расходы;

)в обеспечении финансового контроля за полнотой и своевременностью платежей в бюджет.

Планирование рассматривалось как основа управления социалистической экономикой, неразрывно связанная с системой стимулирования.

В этот период ученые-экономисты активно исследовали категорию экономического механизма, состоящую из следующих основных элементов:

)системы планирования и прогнозирования;

)организации общественного производства;

)системы экономического стимулирования;

)системы ценообразования;

)финансово-кредитного механизма.

Финансово-кредитный механизм основывался на признании общности денежного оборота предприятий и государства. Понятие финансово-кредитного механизма означало взаимосвязь и взаимовлияние всех составляющих его элементов, которые определяли возможность эффективного функционирования для достижения поставленных целей. При этом большое внимание уделялось системности и комплексности финансового управления.

Действие финансово-кредитного механизма было направлено, прежде всего на выявление дополнительных резервов развития и расширения производства.

Финансово-кредитный механизм - это форма организации отношений в области финансов, кредита, денежного обращения. Его основу составляла централизованная система планирования, форм, методов и условий финансирования и кредитования общественного производства.

В 1975-1980 гг. совершенствование управления, планирования и экономического стимулирования осуществлялось на базе изменения субъектов и объектов управления путем создания производственных объединений как первичного звена общественного производства, а также всесоюзных и республиканских объединений в среднем звене управления, распространения хозрасчета на отрасль в лице министерства, усиления концентрации и специализации производства. В области финансово-кредитного механизма преобразования осуществлялись по следующим направлениям:

)совершенствование финансового планирования путем усиления роли перспективных финансовых планов;

)совершенствование системы платежей в бюджет, формирование фондов экономического стимулирования путем применения нормативов распределения прибыли;

)совершенствование порядка финансирования затрат;

)стимулирование внедрения достижений научно-технического прогресса;

)концентрация финансовых ресурсов на приоритетных объектах с целью осуществления структурных сдвигов в экономике в пользу отраслей промышленности, производящих товары народного потребления.

Важным этапом развития финансов стало распространение хозяйственного расчета на отрасль. Ряд экономистов подверг сомнению правомерность постановки вопроса о хозрасчете министерства. Министерство не занималось хозяйственной деятельностью и не могло нести материальной ответственности за результаты производственно-хозяйственной деятельности предприятий. Другие экономисты, напротив, видели в нем значительные преимущества.

Ведущей финансовой концепцией в этот период стала концепция, основанная на полном хозрасчете и самофинансировании. Полный хозрасчет имел следующие основные признаки:

)обеспечение полной окупаемости затрат;

)осуществление хозрасчетного финансирования за счет прибыли и амортизационных отчислений;

)повышение роли хозяйственных договоров и усиление экономической ответственности за их выполнение.

Эта финансовая концепция требовала законодательного оформления прав и обязанностей объектов и субъектов управления. Значительным этапом в развитии управления предприятиями стало принятие Закона СССР «О государственном предприятии (объединении)» 30 июня 1987 г.

Основными принципами деятельности признавались полный хозрасчет и самофинансирование.

Принятие и введение в действие с 1 января 1991 г. Закона СССР «О налогах с предприятий, объединений и организаций» по сути, создало новый тип отношений между государством и предприятием.

Введение налоговой системы потребовало децентрализации расчетов и платежей в бюджет, предоставления предприятиям прав юридического лица с открытием расчетных счетов.

Налоговый принцип взаимоотношений предприятий с бюджетом имеет ряд существенных преимуществ по сравнению с нормативным. На размер ставок налога на прибыль и доходы не оказывают влияния планируемые показатели и результаты хозяйственной деятельности.

Этот исторический этап характеризовался жесткой финансово-кредитной политикой в области регулирования финансов, обеспечивающей контроль над бюджетным дефицитом и денежной эмиссией, соблюдение твердой зависимости результатов работы и объема средств, направляемых на оплату труда, производственное и социальное развитие. Налоговая система позволила предприятиям накапливать финансовые ресурсы, но не решила главной проблемы - проблемы собственности. Имущество предприятий по-прежнему принадлежало государству. Относительная экономическая обособленность денежного оборота предприятий не устраняла обезличивания финансовых ресурсов.

На этом завершился важный этап развития финансов, основанный на общегосударственной собственности.

90-е годы. Этот этап базируется на новом экономическом фундаменте - альтернативных формах собственности и рыночных отношениях.

С начала 90-х годов экономика России находится в состоянии глубоких институциональных и структурных преобразований, которые затрагивают стратегические государственные интересы, а также корпоративные интересы и интересы различных социальных слоев общества. Рыночная экономика в этот период отличается целым рядом объективных особенностей, которые характеризуют в целом неустойчивое равновесие как политических, экономических, так и социальных методов регулирования. Но при этом неизбежны потери, прежде всего для государства как собственника, которые имеют негативные социальные последствия. Финансовая политика этого этапа развития нацелена на адаптацию всех институтов и субъектов рыночных отношений к качественно новым условиям управления и хозяйствования.

2.1.2 Финансы в реформируемой экономике России (1992-1999 гг.)

Переход к рыночной экономике вызвал необходимость поэтапной трансформации финансового законодательства. Его основу составляет процесс приватизации, который коренным образом изменяет финансовые отношения. Однако приватизация является лишь предпосылкой для дальнейшего развития финансов микроуровня. Поэтому важное значение имеет государственная концепция реформирования финансов на базе многообразия форм собственности и реализации бюджетного федерализма. Процесс реформирования с позиций государственного регулирования касается практически всех сторон государственных и муниципальных финансов и финансов предприятий.

Серьезные перемены в сфере финансов произошли в связи с либерализацией цен, начавшейся в 1992 г. Либерализация цен означала свободу ценообразования по большинству товаров, работ, услуг с сохранением отдельных элементов государственного регулирования. Естественно, свободная цена как цена, зависящая от спроса и предложения, в период, когда рынок товаров, работ, услуг не оформился и не стабилен, имеет тенденцию к росту. Рост цен привел к резкому увеличению стоимостного объема товаров, продукции, работ и услуг. Это потребовало соответствующего возрастания массы платежных средств. Значительный урон экономике был нанесен:

)необоснованным курсом рубля по отношению к паритету его покупательной способности.

)неконтролируемая эмиссия денежных средств банками стран бывшего СССР при переходе на национальные валюты.

Предприятия, испытывающие дефицит оборотных средств, сворачивали производство. Нарушались хозяйственные связи и за счет этого усиливался общий дисбаланс в экономике. Дефицит платежных средств коснулся как безналичного, так и наличного оборота.

В целом за 1992 г. реальные денежные доходы населения составили менее половины от уровня предыдущего года. Сбережения равнялись 5,3% денежных доходов.

В 1993 г. наблюдались активные процессы в структурном реформировании экономики. Происходило расширение негосударственного сектора, на долю которого в конце 1993 г. приходилось 52% ВВП.

В октябре 1993 г. достигла беспрецедентного в мировой практике уровня банковская ставка рефинансирования, дойдя до отметки 210%. Она продержалась до конца апреля 1994 г., после чего появилась тенденция ее снижения. Однако в начале 1995 г. ставка вновь повысилась до 200%. С 1 мая 1995 г. ставка установлена в размере 195%, а с 16 июня 1995 г. - 180% годовых.

В середине 1993 г. начал развиваться рынок государственных долговых обязательств, используемых для не эмиссионного покрытия дефицита бюджета. За полгода объем размещаемых на аукционе государственных краткосрочных облигаций возрос с 1 до 130 млрд. руб. На вторичных торгах на Московской межбанковской валютной бирже за торговую сессию осуществлялось операций с государственными краткосрочными бескупонными облигациями (ГКО) на сумму до 40 млрд. руб. Стоимостной объем заявок на аукционе, как правило, превышал объем выпуска ГКО, что стимулировало рост цен на вторичных торгах.

Нерешенной оставалась проблема неплатежей. Ежемесячный прирост просроченной кредиторской задолженности сохранялся на уровне 14%, дебиторской - 12% к ВВП. Существенным показателем является возрастание доли конечного национального потребления с 50% в 1992 г. до 60% в 1993 г. и снижение доли валового накопления соответственно с 35 до 27%.

С 1993 г. меняется структура капитальных вложений по источникам финансирования. Так, доля централизованных источников, в том числе федерального и местных бюджетов, составила 33%, а собственных средств предприятий - 59%.

За 1993 г. возросла задолженность бюджета перед предприятиями.

Погашение государственного долга в 1994 г. осуществлялось за счет выдачи предприятиям долговых обязательств, предоставления временного налогового освобождения и финансирования за счет федерального бюджета. Одновременно с этим авансовое размещение заказов для государственных нужд в 1994 г. привело к образованию новой задолженности государства перед предприятиями и организациями.

Проводимая в 1994 г. финансовая политика была нацелена в основном на преодоление негативных последствий либерализации экономики.

Финансовая и денежно-кредитная политика в 1995 г. была направлена на достижение макроэкономической стабилизации.

С точки зрения образования доходов произошло снижение в ВВП доли оплаты труда наемных работников при увеличении доли валовой прибыли. Доля валовой прибыли ВВП в 1995 г. составила 59,7%, доля оплаты труда - 30%.

Темпы падения реальных инвестиций значительно сократились и составили 13% против 24% в 1994 г. Темпы сокращения объемов инвестиций продолжали опережать темпы снижения производства.

В 1995 г. возросла доля чистого экспорта в структуре ВВП, что отражает повышение роли экспортно-ориентированных производств.

Негативное воздействие на развитие экономики оказало дальнейшее падение эффективности производства. Производительность труда составила 62% к уровню 1991 г. На ее динамику оказывали воздействие снижение эффективности использования оборудования и низкие темпы роста фондовооруженности.

Среднемесячные темпы инфляции, измеряемые по динамике потребительских цен, в 1992 г. составили 31,4%., в 1993 г. - 20,5%, в 1994 г. 10%, в 1995 г. 7,2%. В 1995 г. был ограничен потенциал «инфляции спроса».

В 1995 г. консолидированный бюджет был исполнен с дефицитом 3,3% к ВВП против 10,3% в 1994 г. Недоимка по платежам в бюджет возросла в 3,6 раза по сравнению с 1994 г. Недоимка по платежам в федеральный бюджет составила 20% от общего объема поступлений в федеральный бюджет.

В целях обеспечения источников покрытия дефицита федерального бюджета и эффективного использования пакетов акций, находящихся в федеральной собственности, в конце 1995 г. были проведены аукционы на право заключения договоров кредита, залога находящихся в федеральной собственности акций и комиссии.

Упорядочение государственного регулирования деятельности естественных монополий стало важным фактором стабилизации финансов.

В 1995 г. были приняты меры по стимулированию создания и деятельности финансово-промышленных групп в целях концентрации собственности в центральных компаниях.

В этом же году был принят Федеральный закон «О соглашениях о разделе продукции», определивший отношения в области недропользования. и инвестиционной деятельности, установивший правовые основы отношений, возникающих в процессе осуществления российских и иностранных инвестиций в поиски, разведку и добычу минерального сырья на территории РФ, а также на континентальном шельфе и в пределах исключительной экономической зоны РФ. Таким образом, были законодательно оформлены отношения, возникающие в процессе заключения, исполнения и прекращения соглашений о разделе продукции, и определены основные правовые условия таких соглашений.

1996 г. в целом характеризовался снижением инфляции, стабилизацией рубля, предотвращением тенденции к снижению реальных денежных доходов населения. Наиболее острыми оставались вопросы исполнения бюджета, неплатежей, своевременности выплаты зарплаты, пенсий и пособий.

Накопленный иностранный капитал в экономике России составил на 1 января 1997 г. 13,5 млрд. долл. США, из которых 50% составляют прямые инвестиции. За 1996 г. прирост иностранных инвестиций составил 6,5 млрд. долл. США. Из них прямые инвестиции, включая взносы в уставный капитал, займы, полученные от иностранных совладельцев предприятий, составили 2,1 млрд. долл. США, торговые кредиты и банковские вклады - 4,4 млрд. долл. США.

На долю промышленности приходилась 1/3 всех иностранных инвестиций, из них 87% - иностранные вложения в цветную, топливную, деревообрабатывающую и целлюлозно-бумажную, пищевую промышленность, машиностроение.

Вложения российского капитала за рубежом составили 141,5 млн. долл. США и 1,9 млрд. руб. 2/3 инвестиций - это торговые кредиты и банковские вклады. Прямые инвестиции составили 33 млн. долл. США.

В денежно-кредитной сфере наблюдалось снижение инфляции на фоне роста денежной массы, что было связано с увеличением спроса на национальную валюту и уменьшением инфляционных ожиданий населения. Объем денежной массы по денежному агрегату М2 на 1 января 1997 г. составил 13,1% ВВП.

В 1996 г. финансовое положение основных отраслей экономики ухудшилось. Наблюдалось снижение реальной массы прибыли. Рентабельность производства снизилась с 29% в 1992 г. до 5% в конце 1996 г. Значительно увеличилась доля убыточных предприятий. Если в 1992 г. она составляла 15%, то в конце 1996 г. - 43%.

В 1996 г. приняты важные меры по совершенствованию государственного финансового контроля. В качестве главных приоритетов были определены:

контроль за полным и своевременным поступлением всех видов государственных доходов, страховых взносов в Пенсионный фонд РФ и другие федеральные внебюджетные фонды, а также заемных средств, направляемых на финансирование дефицита федерального бюджета;

контроль над своевременным финансированием расходов на социальную сферу по объемам, структуре и целевому назначению, в том числе на оплату труда и денежное довольствие, выплату пенсий, стипендий, пособий и другие социальные выплаты.

В 1996 г. в целях обеспечения национальных интересов РФ была разработана государственная стратегия экономической безопасности РФ, являющаяся составной частью национальной безопасности РФ в целом и ориентированная на реализацию экономических преобразований в ближайшие годы. Без обеспечения экономической безопасности практически невозможно решить ни одну из задач, стоящих перед страной, как во внутригосударственном, так и в международном плане.

Государственная стратегия включает:

)характеристику внешних и внутренних угроз экономической безопасности РФ как совокупности условий и факторов, создающих опасность для жизненно важных экономических интересов личности, общества и государства; определение и мониторинг факторов, подрывающих устойчивость социально-экономической системы государства, на краткосрочную и среднесрочную перспективу;

)определение критериев и параметров, характеризующих национальные интересы в области экономики и отвечающих требованиям экономической безопасности РФ;

)формирование экономической политики, институциональных преобразований и необходимых механизмов, устраняющих или смягчающих воздействие факторов, подрывающих устойчивость национальной экономики.

Важнейшими требованиями экономической безопасности являются:

)сохранение государственного контроля над стратегическими ресурсами, недопущение их вывоза в размерах, которые могут причинить ущерб национальным интересам России;

)устойчивость финансовой системы, определяемая уровнем дефицита бюджета, стабильностью цен, нормализацией финансовых потоков и расчетных отношений, устойчивостью банковской системы и национальной валюты, степенью защищенности интересов вкладчиков, золотовалютного запаса, развитием российского финансового рынка, а также снижением внешнего и внутреннего долга и дефицита платежного баланса, обеспечением финансовых условий для активизации инвестиционной деятельности;

)рациональная структура внешней торговли, обеспечивающая доступ отечественных товаров перерабатывающей промышленности на внешний рынок, минимизация уровня удовлетворения внутренних потребностей за счет импорта, обеспечение приоритета экономических отношений со странами ближнего зарубежья;

)поддержание научного потенциала страны и сохранение стратегически важных направлений научно-технического прогресса;

)сохранение единого экономического пространства и функционирование единого общероссийского рынка или интегрированной системы региональных рынков с учетом их производственной специализации;

)создание экономических и правовых условий, исключающих криминализацию общества и всех сфер хозяйственной и финансовой деятельности.

В 1997 г. в основном была завершена либерализация цен и хозяйственных связей, осуществлена массовая приватизация: более 70% ВВП производилось в негосударственном секторе.

Продолжалась политика освобождения производственного сектора от расходов на содержание социальной сферы, ее муниципализация, а также политика ликвидации «перекрестного субсидирования» в отраслях естественных монополий, когда за счет повышенных цен и тарифов для производства поддерживается их льготный уровень для населения и отдельных категорий потребителей.

В 1997 г. не произошло повышения собираемости налогов, хотя основной упор был сделан на косвенное налогообложение. Удалось несколько ограничить масштабы внутренних заимствований и использовать как альтернативу внешние заимствования. Значительное отставание в исполнении бюджета привело к необходимости его фактического секвестрования, несмотря на то, что закон о секвестре бюджета принят не был. Продолжилась реструктуризация долгов предприятий. Были приняты нормативные акты, регулирующие управление государственными пакетами акций. Произошел значительный рост иностранных портфельных инвестиций и курсовой стоимости акций российских предприятий. Проводились денежная приватизация ряда крупных предприятий, структурная перестройка в отраслях естественных монополий, вводились новые механизмы ценообразования, снижались масштабы перекрестного субсидирования.

Несмотря на ряд позитивных сдвигов, произошедших за последние годы, в 1998 г. российская экономика столкнулась с качественно новыми проблемами, от способа решения которых зависят перспективы развития страны в средне- и долгосрочной перспективе. Главной целью макроэкономического регулирования становится перелом сохраняющихся негативных тенденций в реальном секторе, переход к стадии экономического роста и его поддержание в дальнейшем на устойчивом уровне. Однако решение этих задач осложняется имеющимися диспропорциями в денежно-кредитной и финансовой сферах, низким уровнем внутреннего спроса, предъявляемого как со стороны государства, так и со стороны домашних хозяйств и частного сектора.

Важнейшая задача на ближайшие годы - дальнейшее снижение дефицита государственного бюджета.

Одна из важных задач - обеспечение целевого использования бюджетных средств путем установления жесткого контроля на всех стадиях бюджетного процесса и введения ответственности бюджетополучателей за целевое расходование бюджетных ассигнований. На это направлен переход исполнения федерального бюджета на казначейскую систему.

В целях концентрации финансовых ресурсов на приоритетных направлениях и обеспечения полноты финансирования предусмотренных в бюджете мероприятий производится сокращение количества федеральных целевых программ.

Большое воздействие на реформирование финансов оказывает государственная политика заимствований на рынке капиталов. После объявления 17 августа 1998 г. внутреннего дефолта произошли качественные изменения в регулировании рынка государственных ценных бумаг.

Для государственных финансов важное значение имеет денежно-кредитное регулирование. В условиях нестабильной экономики возможность диверсификации финансовых инструментов денежно-кредитного регулирования ограничена.

Для осуществления институциональных реформ важную роль играет организованный рынок корпоративных ценных бумаг. Он позволяет решать следующие задачи: обеспечить межотраслевое перераспределение инвестиционных ресурсов; стимулировать приток национальных и зарубежных инвестиций в реальный сектор экономики; создать необходимые условия для накоплений и трансформации сбережений в инвестиции; обеспечить повышение устойчивости финансовых рынков.

Основные направления реформирования в области государственных и муниципальных финансов на1999 г. разработаны и соответствии с целями и задачами экономической политики государства, определенными с учетом мер по преодолению последствий финансового кризиса, ресурсного обеспечения предусмотренных мероприятий, а также реализации приоритетных направлений в области расходования бюджетных средств.

Реформирование включает следующие направления:

)совершенствование налогового законодательства в направлении снижения налогового бремени, расширения на этой основе налогооблагаемой базы и улучшения налогового администрирования;

)осуществление бюджетной реформы на основе реализации Бюджетного кодекса и упорядочения бюджетного процесса;

)полномасштабное казначейское исполнение федерального бюджета, переход на этот вид исполнения бюджетов субъектов РФ, местных бюджетов, государственных внебюджетных фондов;

)снижение уровня инфляции за счет жесткого регулирования денежно-кредитной политики и контроля за размером денежной эмиссии ЦБ;

)осуществление индексации оплаты труда работников бюджетной сферы в целях адаптации к последствиям финансового кризиса и обеспечение устойчивого функционирования социальной инфраструктуры;

)инвентаризация и сокращение государственных расходов при полном выполнении бюджетных обязательств;

)усиление режима экономии в расходовании средств федерального бюджета путем упорядочения численности и оплаты труда занятых в бюджетной сфере, включая государственных служащих;

)сведение к минимуму государственных заимствований на финансовых рынках и сокращение дефицита федерального бюджета;

)стимулирование за счет прекращения спекулятивных операций на рынке государственного долга движения финансовых ресурсов в реальный сектор экономики;

)снижение остроты проблемы неплатежей за счет принятия и исполнения реального бюджета, сокращение расчетов с использованием бартера и денежных суррогатов;

)совершенствование механизма финансовых взаимоотношений между федеральным центром, субъектами РФ и органами местного самоуправления.

Итак, только реальный рост объемов производства позволит повысить уровень жизни населения РФ и решить важнейшие социально-экономические задачи.

Глава 3. Современные проблемы реформирования финансов в России

финансы инвестиция валютный надзор

Большая двадцатка (также G20 или G-20 , Группа двадцати ; официально - англ. The Group of Twenty, major advanced and emerging economies) - форум правительств и глав центральных банков государств с наиболее развитой и развивающейся экономикой. Участниками являются 20 крупнейших национальных экономик - Австралия, Аргентина, Бразилия, Великобритания, Германия, Индия, Индонезия, Италия, Канада, Китай, Мексика, Россия, Саудовская Аравия, США, Турция, Франция, Южная Корея, ЮАР, Япония - и Европейский союз . Европейский союз представлен председателем Европейской комиссии и председателем Европейского совета . Кроме того, обычно на встречах G20 присутствуют представители различных международных организаций, среди которых Совет по финансовой стабильности , Международный валютный фонд , Всемирная торговая организация , Организация Объединённых Наций и Всемирный банк .

В совокупности, G20 представляет 85 % мирового валового национального продукта , 75 % мировой торговли (включая торговлю внутри ЕС) и две трети населения мира .

Является форумом для сотрудничества и консультаций по вопросам, относящимся к международной финансовой системе. До 2008 года группа не проводила саммитов на высшем уровне, её основной формой деятельности были ежегодные встречи на уровне министров финансов и глав центробанков.

.1 Финансирование инвестиций

Финансирование инвестиций - важнейшая предпосылка экономического роста и главный фактор создания рабочих мест. Вместе с тем одним из наиболее явных негативных последствий мирового экономического и финансового кризиса стало существенное снижение объёмов различных видов инвестиций, особенно заметное в развитых странах.

Главная задача «Группы двадцати» в данном контексте, на наш взгляд, состоит в том, чтобы содействовать созданию более благоприятных условий для финансирования инвестиций и выявить новые источники долгосрочных инвестиций в существующем экономическом ландшафте с целью стимулирования уверенного, устойчивого и сбалансированного роста. В ходе своего председательства Российская Федерация намерена создать все необходимые условия для плодотворной дискуссии о возможных путях и практических мерах по увеличению объёмов и повышению эффективности финансирования инвестиций. Наиболее дискуссионными представляются вопросы анализа государственной политики в этой сфере, роли государственно-частных партнерств (ГЧП) и нетрадиционных источников долгосрочного финансирования, оценки возможностей в современных условиях поиска ресурсов для инвестиций на рынках долговых обязательств и фондовых рынках, а также вопросы, связанные с прямыми иностранными инвестициями (ПИИ). Внимание «Группы двадцати» будет сосредоточено на таких темах, как влияние реформы системы финансового регулирования на финансирование инвестиций, возможности и барьеры, существующие в банковском секторе, возможности задействовать многосторонние и национальные банки развития и привлекать международные резервы для финансирования инвестиций. Совместно с широкой группой крупнейших международных организаций (Всемирный банк, Международный валютный фонд, Организация экономического сотрудничества и развития, Совет по финансовой стабильности, ООН и другие) «Группа двадцати» приложит максимум усилий для достижения следующих результатов, которые планируется представить на сентябрьском саммите в Санкт-Петербурге:

Усиление государственной политики и совершенствование механизмов ГЧП в отношении стимулирования финансирования инвестиций; - Выработка комплекса мер, направленных на привлечение инвестиций для поддержки малого и среднего предпринимательства, а также для поддержки нового бизнеса; - Разработка дополнительных мер по обеспечению необходимого уровня капитализации международных банков; - Выработка комплекса рекомендаций по внесению изменений в нормативно-правовую базу стран-участниц, направленных на преобразование моделей ведения банковского бизнеса в отношении финансирования реального сектора экономики; - Анализ роли возможных источников финансирования инвестиций (институциональные инвесторы, фондовые рынки, государственные гарантии); - Анализ тенденций, моделей и недавних результатов на рынке ПИИ с целью максимально эффективного их использования для ускорения экономического роста; - Выработка рекомендаций по повышению кредитоспособности многосторонних банков развития.

.2 Реформирование международной валютно-финансовой системы

Последний мировой финансово-экономический кризис выявил пробелы и недостатки международной валютно-финансовой системы (МВФС). Устранение этих пробелов является одним из основных приоритетов «Группы двадцати». Тема реформирования МВФС включает в себя широкий круг вопросов, в частности:

Управление международными финансовыми институтами и их легитимность; - Наличие и эффективность многосторонних стандартов, руководящих принципов и рекомендаций; - Вопросы, связанные с глобальной ликвидностью, потоками капитала, мировыми резервными валютами, обменными курсами и проч.

Реформа МВФС призвана заложить основу для укрепления мировой экономики и построения более сбалансированной и эффективной мировой финансовой архитектуры в целях предотвращения будущих кризисов. Для достижения этой цели, по мнению российского, председательства, необходимо продолжить работу по дальнейшему повышению эффективности и легитимности структуры управления МВФ. Особенно трудной задачей представляется завершение реформы квот и управления МВФ, инициированной еще в 2010 г. и направленной на удвоение объёмов имеющихся в распоряжении МВФ ресурсов, а также на пересмотр формулы расчета квот МВФ для адекватного отражения текущего относительного веса акционеров в управлении фондом.

Российская Федерация также настаивает на продолжении работы над усилением действующего механизма надзора и многостороннего анализа деятельности МВФ, в том числе - в контексте оценки дополнительных косвенных результатов принимаемых мер и разработки показателей глобальной ликвидности. Еще одним важным аспектом деятельности «Группы двадцати», на наш взгляд, должно стать продолжение разработки региональных финансовых соглашений и углубление их сотрудничества с МВФ.

Российская Федерация выступает в поддержку принятия дополнительных мер по дальнейшей реализации Плана действий «Группы двадцати» по развитию внутренних рынков облигаций. В данном контексте председательство Российской Федерации планирует интенсифицировать обсуждение вопросов управления суверенным долгом и устойчивости систем государственного заимствования. Рабочая группа по реформированию валютно-финансовой системы ставит перед собой задачу добиться следующих результатов к концу 2013 г.:

Завершение реформы квот и управления МВФ от 2010 г.; - Пересмотр формулы распределения квот МВФ и проведение 15-го раунда пересмотра квот к январю 2014 г.; - Продвижение работы в области определения показателей глобальной ликвидности; - Завершение реализации Плана действий по поддержке развития рынков национальных валют; - Дальнейшая разработка региональных финансовых механизмов и налаживание сотрудничества между региональными финансовыми учреждениями и МВФ;

3.3 Реформа финансового регулирования и надзора

Чтобы предотвратить возобновление мирового финансового кризиса, важно уделить в рамках «двадцатки» пристальное внимание вопросу укрепления системы финансового регулирования. Одна из основных задач «Группы двадцати» в данном контексте заключается в создании благоприятных условий для осуществления Советом по финансовой стабильности (СФС) необходимых реформ. СФС возглавит совместные усилия группы международных организаций, ответственных за разработку международных стандартов, с целью достижения результатов в следующих областях:

Мониторинг реализации соглашения «Базель III» участниками соглашения; - Принятие методологии отбора внутренних системно значимых финансовых институтов (D-SIFIs) и применения к ним соответствующего режима надзора; - Стимулирование мер по регулированию теневой банковской деятельности; - Разработка глобальной системы идентификаторов юридических лиц (LEI); - Прекращение практики механистического использования рейтингов, присваиваемых кредитными рейтинговыми агентствами (CRA); - Завершение реформы внебиржевых производных финансовых инструментов; - Завершение преобразования СФС в полноправную международную организацию и разработка внутреннего регламента его работы.

Ожидается, что к саммиту глав государств и правительств «Группы двадцати» в Санкт-Петербурге будут реализованы следующие мероприятия:

Процесс придания СФС институционального статуса; - Дальнейшее развитие и мониторинг системы регулирования системно значимых финансовых институтов, в том числе независимая оценка планов оздоровления СФС и соглашений о сотрудничестве со всеми глобальными системно значимыми финансовыми институтами (SIFIs), а также внедрение принципов определения внутренних системно значимых банков и реализация мер пруденциального надзора за их деятельностью; - Принятие рекомендаций по усилению надзора за теневой банковской деятельностью; - Получение предварительных результатов создания глобальной системы идентификаторов юридических лиц (LEI).

Заключение

Финансы (фр. finance от лат. financia - доход, платеж) возникли в условиях регулярного товарно-денежного обращения в связи с развитием государства и его потребностей в ресурсах.

Можно выделить два основных этапа развития финансов.

Первый этап - неразвитая форма финансов, которой был присущ непроизводительный характер, т.е. основная масса денежных средств (2/3 бюджета) расходовалась на военные цели и практически не оказывала воздействие на экономику.

В настоящее время повсеместно, независимо от политического и экономического устройства того или иного государства, финансы вступили в новый этап своего развития - второй этап. Это обусловлено многозвенностью финансовых систем, высокой степенью воздействия на экономику, большим разнообразием финансовых отношений. На этом этапе финансы становятся одним из важнейших орудий косвенного воздействия на отношения общественного воспроизводства: воспроизводства материальных благ, рабочей силы и производственных отношений.

Финансовые отношения предприятий к началу нового столетия стали приобретать более устойчивый, стабильный характер.

Появлялись самостоятельные предприятия разных форм собственности, которые все больше основывались на принципах самофинансирования, самоокупаемости и материальной ответственности. Постепенное укрепление экономических позиций с конца 90-х гг. создало определенные возможности предприятиям увеличения собственных финансовых ресурсов, так и мобилизованных на рынке для осуществления проведения самостоятельной инвестиционной политики. В целом кривая капиталовложений предприятий, хотя и медленно, начинает ползти вверх.

Серьезные изменения произошли и в области государственной инвестиционной политики. Перестройка экономики, ускорение НТП, повышение эффективности производства и на этой основе роста жизненного уровня народа потребовало расширение права на макроуровне путем межотраслевого и межтерриториального перераспределения ресурсов для выравнивания уровня экономического и социального развития.

Некоторое улучшение финансового положения Российского государства для инвестиционного роста сыграло благоприятное увеличение цен на энергоресурсы на рубеже XX и XXI столетий и некоторое обесценение заработной платы и налоговых платежей.

Реформирование финансов в России призвано заложить основу для укрепления мировой экономики и построения более сбалансированной и эффективной мировой финансовой архитектуры в целях предотвращения будущих кризисов. Для достижения этой цели, по мнению российского, председательства, необходимо продолжить работу по дальнейшему повышению эффективности и легитимности структуры управления МВФ.

Список используемых источников

Документы:

.Закон СССР от 30.06.87 N 7284-XI (ред. от 03.08.89) "О государственном предприятии (объединении)"

.Постановление Правительства РФ от 30 июля 1998 г. N 862 "О Концепции реформирования межбюджетных отношений в Российской Федерации в 1999-2001 годах"

Учебная литература:

.А.М. Бабич, Л.Н. Павлова «Государственные и муниципальные финансы». «UNITY» Москва 2002

.В.В. Ковалев (ред.) - Финансы «ТК Велби», «Проспект» Москва 2006

.В.П. Дьяченко Товарно-денежные отношения и финансы при социализме. - Москва: «ЭйВиДи-систем» 1974.

.Концепция председательства Российской Федерации в «группе двадцати» Москва Декабрь, 2012

.Меньков Ф.А. Основные начала финансовой науки. - Москва, «Книга по Требованию» 2012г

.Малиновская О.В. Финансы: Учебное пособие для вузов «ИНФРА-М» Москва 2012г

.Финансы учебное пособие для вузов под редакцией А.Г. Грязновой Е.В. Маркиной «Финансы и статистика» Москва 2007г

.Кадомцева С.В. Государственные финансы: Учебное пособие «ИНФРА-М» Москва 2010г

.Финансовая система и экономика под редакцией Нестерова В.В. «Книга по Требованию» Москва 2004г

.Финансовый мир - выпуск 3 «Финансы и статистика» Москва 2006г

.Государственные и муниципальные финансы России: учебное пособие Л.С. Гринкевич «КноРус» Москва 2007г

Интернет ресурсы:

14.

Система ГАРАНТ: http://base.garant.ru/179167/#ixzz3JtagVgCn